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タイの石油・ガス上流市場 - 成長、動向、COVID-19の影響、予測(2022年~2027年)


Thailand Oil & Gas Upstream Market - Growth, Trends, COVID-19 Impact, and Forecasts (2022 - 2027)

タイは石油と天然ガスの産出国です。しかし、増加する燃料需要を維持するために、炭化水素の輸入に頼ることが多くなっています。タイの一次エネルギー消費量は、2011年から18年の間にCAGR 2.53%で成長し、予測期... もっと見る

 

 

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Mordor Intelligence
モードーインテリジェンス
2022年1月17日 US$4,750
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サマリー

タイは石油と天然ガスの産出国です。しかし、増加する燃料需要を維持するために、炭化水素の輸入に頼ることが多くなっています。タイの一次エネルギー消費量は、2011年から18年の間にCAGR 2.53%で成長し、予測期間中も同様の成長率を維持すると予想されます。予測期間中にさまざまな上流プロジェクトの稼働が見込まれることから、石油・ガス上流市場は予測期間中に拡大することが予定されています。しかし、タイでは原油の埋蔵量が減少しており、増加する一次消費量を輸入に頼らざるを得ない状況にあります。また、政治危機、大規模洪水、石油法改正の不透明さなどが、政府プロジェクトの停滞を招き、市場の伸びを抑制する要因となることが予想されます。

主なハイライト
新たな発見と投資により、オフショアセクターがタイの石油・ガス上流市場を支配すると予想される。
また、世界的な二酸化炭素排出量削減目標を背景に、発電用天然ガスの需要が増加することが予想されます。さらに、政府は様々なLNGプロジェクトへの投資を検討しており、予測期間中に市場成長の機会を提供することが期待されます。


主な市場動向

オフショア部門が市場を支配する


2019年のタイの石油・ガス生産量のうち、オフショアセグメントは〜90%を占めています。多額の投資と発見により、予測期間中に様々なオフショアプロジェクトが立ち上がることが予想され、オフショアセグメントの優位性が維持される。
タイの上流石油・ガス生産は、主にタイ湾の2つのオフショア地域、すなわちパタニ盆地とマレー盆地から供給されています。沖合の地質が破砕されているため、タイの埋蔵量と生産量は、2つの盆地に広がる多くの別々の、しかし比較的均質な貯留層によって提供されています。
2018年、沖合ブロックG1/61およびG2/61の石油入札が発表された。入札結果は2018年12月に発表され、ボンコットPSCはPTTEPが、エラワンPSCはPTTEPとムバダラペトロリアムが落札した。


石油・ガス分野への投資拡大が市場を牽引する見通し


タイに拠点を置く国営石油開発会社PTT Exploration and Production(PTTEP)は、国内外での事業拡大を支援するため、5ヵ年計画(2019-2023)で総額161億500万米ドルの投資計画を策定しています。
PTTEPは5カ年計画に沿って、2019年に32.56億米ドル、2020年に29.46億米ドル、2021年に34.79億米ドル、2022年に35.6億米ドル、2023年に28.64億米ドルの投資を計画しています。
さらに、政府は外国からの投資を誘致するための政策を改定している。2018年、政府は初めて生産物分与契約を締結した。PSC契約は、投資家の信頼を高め、予測期間中にさらなる投資を呼び込むと予想されます。
したがって、投資の増加や政策の刷新といった要因が市場を牽引する可能性が高い。


競合他社の状況

タイの石油・ガス上流市場は適度に統合されています。主なプレーヤーは、Chevron Corporation、PTT Public Company Limited、Exxon Mobil Corporation、PT Pertamina、Schlumberger Limited、その他です。

その他の特典

市場推定値(ME)シート(Excel形式
アナリストによる3ヶ月間のサポート

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目次

1 INTRODUCTION
1.1 Scope of the Study
1.2 Market Definition
1.3 Study Assumptions

2 EXECUTIVE SUMMARY

3 RESEARCH METHODOLOGY

4 MARKET OVERVIEW
4.1 Introduction
4.2 Oil Production and Consumption Forecast, till 2025
4.3 Oil Production by Field (2011 - 2019)
4.4 Gas Production by Field (2011 - 2019)
4.5 Proven and Probable Oil and Gas Reserves in Thailand
4.6 Import and Export of Crude Oil (2011 - 2019)
4.7 Import of Natural Gas (2011 - 2019)
4.8 Key Upstream Projects Information
4.8.1 Existing Projects
4.8.2 Upcoming/Pipeline Projects
4.9 Government Policies and Regulation
4.10 Recent Trends and Development
4.11 Market Dynamics
4.11.1 Drivers
4.11.2 Restraints
4.12 Supply Chain Analysis
4.13 PESTLE Analysis

5 MARKET SEGMENTATION
5.1 Location
5.1.1 Onshore
5.1.2 Offshore

6 COMPETITIVE LANDSCAPE
6.1 Mergers and Acquisitions, Joint Ventures, Collaborations, and Agreements
6.2 Strategies Adopted by the Leading Players
6.3 Company Profiles
6.3.1 Chevron Corporation
6.3.2 PTT Public Company Limited
6.3.3 Exxon Mobil Corporation
6.3.4 PT Pertamina
6.3.5 China National Offshore Oil Corporation (CNOOC)
6.3.6 Halliburton Company
6.3.7 Amec Foster Wheeler PLC
6.3.8 Schlumberger Ltd

7 MARKET OPPORTUNITIES AND FUTURE TRENDS

 

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Summary

Thailand is an oil and natural gas producer. However, the country increasingly relies on hydrocarbon imports to sustain its rising fuel demand. The primary energy consumption in Thailand grew at a CAGR of 2.53% during the period 2011-18 and is expected to maintain a similar growth rate over the forecast period. With various upstream projects expected to come online during the forecast period, the oil and gas upstream market is slated to increase over the forecast period. However, crude oil reserves are declining in Thailand, and the country has to depend on the imports to meet the increasing primary consumptions. The political crisis, massive flooding, and indecision about revisions to the Petroleum Act have stalled government projects which are expected to restrain the growth of the market.

Key Highlights
The offshore sector is expected to dominate the Thailand oil & gas upstream market owing to new discoveries and investments.
The LNG demand is expected to increase over the forecast period considering the global carbon emission reduction goals, which is expected to increase the demand of natural gas for power generation. Furthermore, the government is considering investment in various LNG project which can render opportunity for the growth of the market over the forecast period.


Key Market Trends

Offshore Sector to Dominate the Market


The offshore segment accounted for ~90% of the Thailand oil & gas production in 2019. With substantial investment and discoveries, various offshore project is expected to come up during the forecast maintaining the dominance of offshore segment.
Thailand's upstream oil and gas production is predominately sourced from two offshore areas in the Gulf of Thailand, namely the Pattani Basin and the Malay Basin. Due to the fractured nature of the offshore geology, Thailand's reserves and production is provided by many separate, but relatively homogenous, reservoirs spread across the two basins.
In 2018, a petroleum bidding round for offshore block G1/61 and G2/61 was announced. The bidding results were announced in December 2018, with PTTEP winning the Bongkot PSC, and PTTEP and Mubadala Petroleum winning the Erawan PSC.


Increasing Investment in the Oil & Gas Sector is Expected to Drive the Market


PTT Exploration and Production (PTTEP) the national petroleum exploration and production company based in Thailand has a five-year investment plan (2019-2023) worth a combined USD 16.105 billion to support its business expansion both domestically and overseas.
Following its five-year plan, PTTEP planned to invest USD 3.256 billion in 2019, USD 2.946 billion in 2020, USD 3.479 billion in 2021, USD 3.56 billion for 2022 and USD 2.864 in 2023.
Furthermore, the government is revising its policies to attract foreign investments. The government in 2018 awarded a production sharing contract for the first time. The PSC contract is expected to boost investor confidence and attract more investment over the forecast period.
Therefore, factors such as increasing investment and policy revamp is likely to drive the market.


Competitive Landscape

The Thailand oil & gas upstream market is moderately consolidated. The key players in this market are Chevron Corporation, PTT Public Company Limited, Exxon Mobil Corporation, PT Pertamina, Schlumberger Limited, and others.

Additional Benefits:

The market estimate (ME) sheet in Excel format
3 months of analyst support



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Table of Contents

1 INTRODUCTION
1.1 Scope of the Study
1.2 Market Definition
1.3 Study Assumptions

2 EXECUTIVE SUMMARY

3 RESEARCH METHODOLOGY

4 MARKET OVERVIEW
4.1 Introduction
4.2 Oil Production and Consumption Forecast, till 2025
4.3 Oil Production by Field (2011 - 2019)
4.4 Gas Production by Field (2011 - 2019)
4.5 Proven and Probable Oil and Gas Reserves in Thailand
4.6 Import and Export of Crude Oil (2011 - 2019)
4.7 Import of Natural Gas (2011 - 2019)
4.8 Key Upstream Projects Information
4.8.1 Existing Projects
4.8.2 Upcoming/Pipeline Projects
4.9 Government Policies and Regulation
4.10 Recent Trends and Development
4.11 Market Dynamics
4.11.1 Drivers
4.11.2 Restraints
4.12 Supply Chain Analysis
4.13 PESTLE Analysis

5 MARKET SEGMENTATION
5.1 Location
5.1.1 Onshore
5.1.2 Offshore

6 COMPETITIVE LANDSCAPE
6.1 Mergers and Acquisitions, Joint Ventures, Collaborations, and Agreements
6.2 Strategies Adopted by the Leading Players
6.3 Company Profiles
6.3.1 Chevron Corporation
6.3.2 PTT Public Company Limited
6.3.3 Exxon Mobil Corporation
6.3.4 PT Pertamina
6.3.5 China National Offshore Oil Corporation (CNOOC)
6.3.6 Halliburton Company
6.3.7 Amec Foster Wheeler PLC
6.3.8 Schlumberger Ltd

7 MARKET OPPORTUNITIES AND FUTURE TRENDS

 

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