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プロセス計装市場 - 成長、トレンド、COVID-19インパクト、および予測(2022年~2027年)


Process Instrumentation Market - Growth, Trends, COVID-19 Impact, and Forecasts (2022 - 2027)

プロセス計装機器市場(以下、調査対象市場)は、2021年~2026年の予測期間において、3.35%のCAGRを記録すると予想されています。プロセス計装機器は、さまざまな最終産業で必要とされています。プロセス計装機器... もっと見る

 

 

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Mordor Intelligence
モードーインテリジェンス
2022年1月17日 US$4,750
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サマリー

プロセス計装機器市場(以下、調査対象市場)は、2021年~2026年の予測期間において、3.35%のCAGRを記録すると予想されています。プロセス計装機器は、さまざまな最終産業で必要とされています。プロセス計装機器を使用することで、製品の品質向上、排出ガスの削減、ヒューマンエラーの低減、コスト削減など、さまざまなメリットが得られます。

キーハイライト
プロセス計装機器市場は、技術革新とプロセス制御システムへの需要の高まりによって牽引されています。さらに、コスト効率、エンジニアリング時間の短縮、資産活用、エネルギー効率などが、プロセス計装機器市場の成長を促進する大きな要因となっています。
記録、位置決め、測定、制御などの主要なパラメータは、製造ユニットの円滑な機能に不可欠であり、絶対的な信頼性、正確性、精度の高いレベルを達成するためにプロセス機器の最優先事項であるため、市場の成長を促進しています。
サービスの効率化やサービスの質の向上を目的としたプロセス計測サービスの促進などの要因が、世界のプロセス計測市場を牽引しています。一方で、導入コストや初期導入にかかる時間などの要因が市場を阻害しています。
COVID-19の発生に伴い、世界的に生産が停止したため、世界のエンドユーザー産業における同製品の需要に影響を与え、価格にも影響を与えました。第1四半期に中国で発生した工場閉鎖の結果、エンドユーザー産業全体で多くの混乱が発生し、プロセス機器市場の成長を妨げましたが、その影響の全容はまだ明らかになっていません。


主な市場動向

水処理・下水処理が最も高い成長を示すと予想される


水の利用可能性と持続可能性に関する現在の課題は、需要の大幅な増加に大きく起因しています。しかし、環境保護庁(EPA)は、家庭での水漏れにより、年間1兆ガロン以上の水が無駄になっていると主張しています。飲料水の配水網では50%以上の損失が発生することも珍しくありません。
水道業界では、モニタリングだけでなく、プロセスの制御にも計装機器が使用されており、その重要性が増しています。スマートウォーター業界の出現により、計装機器とデータに基づく制御システムを使用して、上下水道システムの大幅な効率化を図ることができる可能性が大きくなっています。
上下水道業界は、人口増加、気候変動、自然環境に対する品質要求の高まりと、二酸化炭素排出量の削減による低コストサービスの実現という2つの要因から、より多くのものをより安く提供しなければならないという大きなプレッシャーに直面しています。企業はこれらの効率性を実現するために、プロセス計測機器を採用しています。
さらに、米国環境保護庁(EPA)は、国内の老朽化した水インフラへの投資を加速させています。EPAは、7件のWIFIAローンを発行し、40億米ドルを超える水インフラプロジェクトの資金調達を支援しており、これがこの業界のプロセス計測器市場の成長を促進すると考えられます。


アジア太平洋地域が最も成長率の高い市場として浮上


アジア太平洋地域は、産業活動の急速な増加、コスト圧力と生産率の上昇、中国やインドなどの発展途上国における有利な政府政策などにより、最も急速な成長が見込まれています。
アジア太平洋地域では、政府が技術の利点について一般大衆を教育する上で積極的な役割を果たしていることや、産業界に技術的に優れた機械を導入するための資金が増加していることが、この地域の市場成長にとって重要な意味を持っています。今後数年間は、金属・鉱業、化学、食品・飲料、石油・ガス、金属・鉱業などの主要なエンドユース産業の成長が市場を牽引すると考えられます。
アジア太平洋地域の多くの国では、上下水道管理産業が主流となっています。WHOによると、廃水発生量の削減とオンサイトでの下水・廃水処理技術の導入は、廃水管理を改善するための2つの戦略です。
さらに、アジア水環境パートナーシップ(WEPA)も、水環境ガバナンスの強化に必要な情報や知識を提供することで、水環境の改善に貢献することを目的としています。これらの要因が、この地域の市場成長に大きく貢献しています。


競争状況

プロセス計測機器市場は比較的細分化されており、大手企業は、新製品の投入、事業拡大、契約、合弁事業、パートナーシップ、買収など、さまざまな戦略を駆使して、この市場でのプレゼンスを高めています。この市場での主要な動きは以下の通りです。


2019年9月 - シーメンスとグルンドフォスは、両社の戦略的協力関係のためのデジタルパートナーシップフレームワークを締結しました。この新たなパートナーシップは、上下水道アプリケーション、産業オートメーション、建築技術の3つの主要分野で双方が提供する製品やソリューションの補完に焦点を当てています。


追加のメリット

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目次

1 INTRODUCTION
1.1 Study Deliverables
1.2 Study Assumptions
1.3 Scope of the Study

2 RESEARCH METHODOLOGY

3 EXECUTIVE SUMMARY

4 MARKET DYNAMICS
4.1 Market Overview
4.2 Market Drivers
4.2.1 Growing demand for energy-efficient production processes
4.2.2 High level of efficiency with minimum cost
4.3 Market Restraints
4.3.1 Higher cost of research and development
4.3.2 Higher cost of implementation and maintenance of solutions and devices
4.4 Value Chain Analysis
4.5 Porters Five Force Analysis
4.5.1 Threat of New Entrants
4.5.2 Bargaining Power of Buyers/Consumers
4.5.3 Bargaining Power of Suppliers
4.5.4 Threat of Substitute Products
4.5.5 Intensity of Competitive Rivalry

5 MARKET SEGMENTATION
5.1 Instrument
5.1.1 Transmitter
5.1.2 Control Valve
5.2 Technology
5.2.1 Programmable Logic Controller (PLC)
5.2.2 Distributed Control System (DCS)
5.2.3 Supervisory Control and Data Acquisition (SCADA)
5.2.4 Manufacturing Execution System (MES)
5.3 End-User
5.3.1 Water and Wastewater Treatment
5.3.2 Chemical Manufacturing
5.3.3 Energy & Utilities
5.3.4 Oil and Gas Extraction
5.3.5 Metals and Mining
5.3.6 Other Process Industries
5.4 Geography
5.4.1 North America
5.4.2 Europe
5.4.3 Asia-Pacific
5.4.4 Rest of the World

6 COMPETITIVE LANDSCAPE
6.1 Company Profiles
6.1.1 Honeywell International Inc.
6.1.2 Siemens AG
6.1.3 Omron Corporation
6.1.4 ABB Ltd.
6.1.5 Rockwell Automation Inc.
6.1.6 Mitsubishi Electric Corporation
6.1.7 Emerson Electric Company
6.1.8 Danaher Corporation
6.1.9 Metso Corporation
6.1.10 Yokogawa Electric Corporation
6.1.11 Endress+ Hauser AG

7 INVESTMENT ANALYSIS

8 MARKET OPPORTUNITIES AND FUTURE TRENDS

 

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Summary

The process instrumentation market (henceforth, referred to as the market studied) is expected to register a CAGR of 3.35% over the forecast period, 2021 - 2026. Process instrumentation equipment is needed in a wide range of end-use industries. Use of process instrumentation equipment offers a host of benefits, including improvement in the quality of the product, emission reduction, reduction in human errors, and cost-savings.

Key Highlights
The process instrumentation equipment market is driven by technological innovations and increasing demands for process control systems. Moreover, cost efficiency, reduction in engineering time, asset utilization and energy efficiency are some of the major factors driving the growth of the process instrumentation market.
The major parameters like recording, positioning, measuring and controlling are fueling the growth of market as they are essential for smooth functioning of a manufacturing unit and are top priorities for process instruments for achieving great levels of absolute reliability, accuracy and precision.
Factors such as the facilitation of process instrumentation services in the overall increase in efficiency of services as well as the overall enhancement of the quality of services are driving the global process instrumentation market. Factors such as the cost of implementation as well as the time it takes for the initial implementation are restraining the market.
With the outbreak of COVID-19, the production has come to an abrupt end globally, which influenced the demand of the product in the end user industries worldwide, and influenced the price as well.As a result of the factory shutdowns in China during Q1, many disruptions have been felt across the end user industries which hindered the growth of process instrumentation market , though the full effects are still not clear.


Key Market Trends

Water and Wastewater Treatment is Expected to Witness the Highest Growth


The current challenges of water availability and sustainability are largely attributed to an enormous increase in demand. However, the Environmental Protection Agency (EPA) claims that over one trillion gallons of water is wasted annually due to household leaks. It is not uncommon for drinking water distribution networks to experience losses greater than 50%.
The use of instrumentation is becoming increasingly important in the water industry as it is not just used for monitoring purposes but control of processes too. With the advent of the smart water industry, there is a huge potential to use instrumentation and data-based control systems to make large efficiencies on both water and wastewater systems.
The Water and Wastewater industry faces a huge pressure to deliver more for less due to population growth, climate change, and increasing quality demands of the natural environment versus the pressures to reduce carbon emissions for a less costly service. Companies are adopting process instrumentation to deliver these efficiencies.
Moreover, the US Environmental Protection Agency (EPA) has accelerated investment in the nation's aging water infrastructure. The EPA has issued seven WIFIA loans to help finance over USD 4 billion, in water infrastructure projects which is likely to propel the growth of process instrumentation market in the industry.


Asia Pacific to Emerge as the Fastest Growing Market


Asia Pacific is projected to have fastest growth, owing to rapidly increasing industrial activities, rising cost pressure and production rate, and favourable government policies in developing nations such as China, and India in this region.
The active role of governments in educating the masses regarding the benefits of technology and rising funds being diverted towards the adoption of technologically advanced machineries in industries has been of prime importance for market growth in the region. In the next few years, the market will be driven by the thriving growth of key end-use industries such as metal and mining, chemical, food and beverages, oil and gas, and metal and mining.
The water and wastewater management industry are dominating in many countries in the Asia-Pacific region. According to WHO, reducing wastewater generation and implementing on-site sewage and wastewater technology are two strategies that can improve wastewater management.
Furthermore, the Water Environment Partnership in Asia (WEPA) also aims to contribute to improving the water environment, by offering information and knowledge necessary for the enhancement of water environment governance. These factors have significantly contributed to market growth in the region.


Competitive Landscape

The process instrumentation market is moderately fragmented and the major players uses various strategies such as new product launches, expansions, agreements, joint ventures, partnerships, acquisitions, and others to increase their footprints in this market. Some of the key developments in the market are :


September 2019 - Siemens and Grundfos signed a digital partnership framework for their strategic cooperation between the two companies. The new partnership focuses on the complementary products and solutions provided by both parties in three main areas: water and wastewater applications, industrial automation, and building technology.


Additional Benefits:

The market estimate (ME) sheet in Excel format
3 months of analyst support



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Table of Contents

1 INTRODUCTION
1.1 Study Deliverables
1.2 Study Assumptions
1.3 Scope of the Study

2 RESEARCH METHODOLOGY

3 EXECUTIVE SUMMARY

4 MARKET DYNAMICS
4.1 Market Overview
4.2 Market Drivers
4.2.1 Growing demand for energy-efficient production processes
4.2.2 High level of efficiency with minimum cost
4.3 Market Restraints
4.3.1 Higher cost of research and development
4.3.2 Higher cost of implementation and maintenance of solutions and devices
4.4 Value Chain Analysis
4.5 Porters Five Force Analysis
4.5.1 Threat of New Entrants
4.5.2 Bargaining Power of Buyers/Consumers
4.5.3 Bargaining Power of Suppliers
4.5.4 Threat of Substitute Products
4.5.5 Intensity of Competitive Rivalry

5 MARKET SEGMENTATION
5.1 Instrument
5.1.1 Transmitter
5.1.2 Control Valve
5.2 Technology
5.2.1 Programmable Logic Controller (PLC)
5.2.2 Distributed Control System (DCS)
5.2.3 Supervisory Control and Data Acquisition (SCADA)
5.2.4 Manufacturing Execution System (MES)
5.3 End-User
5.3.1 Water and Wastewater Treatment
5.3.2 Chemical Manufacturing
5.3.3 Energy & Utilities
5.3.4 Oil and Gas Extraction
5.3.5 Metals and Mining
5.3.6 Other Process Industries
5.4 Geography
5.4.1 North America
5.4.2 Europe
5.4.3 Asia-Pacific
5.4.4 Rest of the World

6 COMPETITIVE LANDSCAPE
6.1 Company Profiles
6.1.1 Honeywell International Inc.
6.1.2 Siemens AG
6.1.3 Omron Corporation
6.1.4 ABB Ltd.
6.1.5 Rockwell Automation Inc.
6.1.6 Mitsubishi Electric Corporation
6.1.7 Emerson Electric Company
6.1.8 Danaher Corporation
6.1.9 Metso Corporation
6.1.10 Yokogawa Electric Corporation
6.1.11 Endress+ Hauser AG

7 INVESTMENT ANALYSIS

8 MARKET OPPORTUNITIES AND FUTURE TRENDS

 

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