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スマート照明市場:設置タイプ(新規設置、改修設置)、提供(ハードウェア、ソフトウェア、サービス)、最終用途アプリケーション(屋内、屋外)、通信技術(有線、無線)、地域別 - 2029年までの世界予測


Smart Lighting Market by Installation Type (New Installations, Retrofit Installations), Offering (Hardware, Software, Services), End-use Application (Indoor, Outdoor), Communication Technology (Wired, Wireless) and Region - Global Forecast to 2029

スマート照明市場は、2024年の95億米ドルから2029年には180億米ドルに達し、2024-2029年のCAGRは13.8%になると予測されている。 スマート照明市場の住宅セグメントは、いくつかの重要な要因によって推進され、... もっと見る

 

 

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2024年4月26日 US$4,950
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サマリー

スマート照明市場は、2024年の95億米ドルから2029年には180億米ドルに達し、2024-2029年のCAGRは13.8%になると予測されている。
スマート照明市場の住宅セグメントは、いくつかの重要な要因によって推進され、著しい成長を目の当たりにしている。エネルギー効率の高いソリューションに対する需要の増加、スマート技術の住宅への広範な統合、コネクテッドホームとIoTデバイスの人気の高まりが、この上昇軌道を後押ししている。消費者が生活空間における利便性、カスタマイズ、省エネをますます優先するようになるにつれ、スマート照明システムの採用が急増すると予想される。これらのシステムは、遠隔操作、スケジューリング、雰囲気のカスタマイズ、エネルギー効率の向上など、多くの利点を提供する。
Zumtobel Group、Signify Holding、ACUITY BRANDS INC.などの大手企業は、住宅用途に合わせたスマート照明ソリューションの提供に積極的に取り組んでおり、住宅におけるインテリジェント照明システムの需要拡大に対応している。今後の見通しとしては、技術的進歩の継続、IoTデバイスとのシームレスな統合、持続可能な照明ソリューションの普及に後押しされ、住宅環境におけるスマート照明の将来は有望と思われる。これらの要因が、スマート照明市場の住宅分野の革新と成長を促進している。
"屋外用途でのLEDライトと照明器具の採用が増加し、スマート照明マーカーの需要が増加"
従来の照明システムの代わりにLEDを選ぶ主な理由は、省エネとコスト削減の両方を包含している。LEDは、蛍光灯、高輝度放電灯(HID)、白熱灯、高圧ナトリウム灯などの従来型光源に取って代わりつつあり、特に高速道路、車道、公共エリア、スポーツスタジアムなどの屋外照明において顕著である。米国エネルギー省(DOE)によると、LED照明は2035年までに全照明売上高の86%を占めると予測されており、このシフトはLEDが従来のものよりも無数の利点を提供することに起因している。
LEDは本来、エネルギー効率に優れているが、適切な制御がなければ、その効果は発揮されない。照明制御システムをLEDと統合することで、LED光源の寿命を延ばすことができ、それによってメンテナンス費用を削減し、投資回収期間をさらに短縮することができる。その結果、動的照明制御システムを搭載したLED照明ソリューションは、照明全体のエネルギー消費を大幅に削減する可能性を秘めている。こうした利点が、高速道路やスタジアムの建設プロジェクトに携わる建設会社にLED照明システムの採用を促している。
"スマート照明市場のサービス分野が予測期間中最高のCAGRを記録すると予測"
照明技術の進歩はモノのインターネット(IoT)の出現を促進し、照明産業における新しいネットワークに対する需要の高まりに応えている。このトレンドは、照明メーカーが従来のネットワーキング・プレーヤーと競争する機会を提供すると同時に、独自のサービス分野も開拓している。サービス分野では、設置前サービスと設置後サービスが提供される。省エネルギーと生態学的安全性を目的としたスマート街灯システムの採用率が高いと予想されることが、予測期間中のスマート照明サービス市場成長の主な促進要因である。
現代の照明技術では、基本的な照明の提供だけでなく、幅広い機能が存在する。
Signify Holdingが提供するスマート照明サービスには、既存の照明設定の評価、カスタマイズされた照明プランの開発、メンテナンスソリューション、遠隔サポート、照明性能の保証など、いくつかの側面が含まれる。
"ドイツは予測期間中、欧州市場におけるスマート照明の最大市場シェアを占めると予想される"
ドイツの堅調な経済、高い生活水準、政府による二酸化炭素排出量削減の重視は、スマート照明市場の成長を推進する極めて重要な要因である。世界的な技術先進国の1つであるドイツは、近い将来大きな経済発展を遂げるだろう。
今後4~5年の間に商業スペースの増加が予想され、斬新な照明ソリューションへの需要が高まる。時代遅れの非効率的な照明技術の段階的廃止を義務付ける政府の指令は、LED価格の低下と相まって、同国におけるスマート照明市場拡大の主要な推進力となっている。スマート・コネクテッド・デバイスの普及は、ドイツ市場の成長を著しく促進している。
2023年2月、ツムトベル・グループはHaufe Deckensysteme(ドイツ)と共同で、特徴的な照明付き天井システムを導入した。美的魅力だけでなく、高度な機能性も誇っている。このシステムでは、照明、暖房、冷房、音響がシームレスに統合されており、エネルギー効率が高く、適応性の高い最先端のソリューションを提供しています。公共エリアやオフィスだけでなく、ツムトベル・グループは新しいハイベイ倉庫、研究所、テクノロジーセンター、出荷エリアにも現代的な照明器具を設置しました。
2021年4月、ams-osram AG(オーストリア)は、先進的なOTI DALI DT6/DT8屋内LEDドライバファミリーを発表しました。この最新の製品は、現行のDALI-2規格に準拠しており、一貫した認証が保証されています。さらに、オスラムはPrevaLED COIN COBシリーズの第2世代を発表し、新しいPrevaLED COIN 50と111 COB G2モデルを搭載し、既存の製品ラインアップを効果的に補完した。
2020年10月、LEDVANCE GmbHはBOSCH Smart Home社(ドイツ)と共同で、スマートホーム環境におけるセキュリティ強化を目的とした、綿密に調整された2つの製品バンドルを発表した。LEDVANCEのSMART+製品は、BOSCHスマートホームシステムにシームレスに統合され、エンドユーザーにとってスターターセットの簡単なセットアップと操作を保証します。また、ブリッジのような必要不可欠なアクセサリーを追加する必要がないため、ユーザーエクスペリエンスが向上します。
2020年7月、高性能センサー・ソリューションの世界的リーディング・プロバイダーであるamsは、オスラム・リヒト社(OSRAM Licht AG、ドイツ)の買収に成功した。買収提案は2020年7月に完全に決済され、公開買付価格は応募株式の保有者に支払われた。この買収完了により、amsはオスラムの全株式(自己株式を除く)の69%を保有することになり、これらの株式は公開買付けと追加買収により取得されたもので、買収総額は約27億ユーロにのぼる。オスラムの大株主であるamsは、その持ち株比率に基づき、近々オスラムの監査役会の代表権を確保する予定です。両社の統合に向けたさらなるステップについては、近日中にamsから発表される予定です。

スマート照明市場における主な参入企業の内訳は以下の通り。
- 企業タイプ別:ティア1:30%、ティア2:50%、ティア3:20
- 指名タイプ別:Cレベル:25%、ディレクターレベル:35%、その他:40
- 地域タイプ別北米35%、欧州30%、アジア太平洋25%、RoW10
スマート照明市場の主要企業は、Signify Holding(オランダ)、Legrand(フランス)、ACUITY BRANDS, INC.(米国)、ams-OSRAM AG(オーストリア)、Honeywell International Inc.(米国)、Zumtobel Group(オーストリア)、Wipro Lighting(インド)、Lutron Electronics Co、Inc.(米国)、IDEAL INDUSTRIES, INC.(米国)(Cree Lighting)、LEDVANCE GmbH(ドイツ)、Current(米国)、Savant Systems, Inc.(米国)、Inter IKEA Systems B.V.(オランダ)、Dialight(英国)、Schneider Electric(フランス)、ABB(スイス)、Lightwave(英国)、RAB Lighting Inc.(米国)、Synapse Wireless Inc.(米国)、パナソニック株式会社(日本)、Leviton Manufacturing Co、Ltd.(米国)、Syska(インド)、BUILDING ROBOTICS INC.(BRI)、A SIEMENS COMPANY(米国)、Helvar(フィンランド)、LIFX(米国)、Nanoleaf(カナダ)、Sengled GmbH(ドイツ)、TVILIGHT Projects B.V.(オランダ)。


調査範囲
本レポートでは、スマート照明市場をセグメント化し、地域別に市場規模を予測している。また、市場成長に影響を与える促進要因、阻害要因、機会、課題についても包括的にレビューしています。また、市場の量的側面に加えて質的側面もカバーしています。
レポートを購入する理由
本レポートは、スマート照明市場全体および関連分野の最も近い概算収益に関する情報を提供し、同市場の市場リーダー/新規参入者に役立ちます。本レポートは、利害関係者が競争状況を理解し、市場での地位を強化し、適切な市場参入戦略を計画するためのより多くの洞察を得るのに役立ちます。また、本レポートは、関係者が市場の鼓動を理解するのに役立ち、主要な市場促進要因、阻害要因、機会、課題に関する情報を提供します。
本レポートでは、以下のポイントに関する洞察を提供しています:
- 主要促進要因(データ分析とAPIイベント生成の組み込み)、阻害要因(スマート照明機器と付属品の初期費用の上昇)、機会(スマートオフィスとスマート小売の新たなトレンド)、課題(複数のネットワークコンポーネント間の相互運用性の課題)の分析
- 製品開発/イノベーション:スマート照明市場における今後の技術、研究開発活動、新製品発売に関する詳細な洞察
- 市場開発:有利な市場に関する包括的情報 - 当レポートでは、様々な地域のスマート照明市場を分析しています。
- 市場の多様化:スマート照明市場における新製品、未開拓地域、最新動向、投資に関する詳細情報
- 競合評価:Signify Holding社(オランダ)、ACUITY BRANDS, INC.社(米国)、Zumtobel Group社(オーストリア)、ams-OSRAM AG社(オーストリア)、パナソニック株式会社(日本)などの主要企業の市場シェア、成長戦略、製品ラインアップを詳細に評価します。

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目次

1 はじめに 30
1.1 調査目的
1.2 市場の定義 31
1.3 調査範囲 31
1.3.1 対象市場 31
図1 スマート照明市場の区分 31
1.3.2 地域範囲 32
図2 スマート照明市場:地域範囲 32
1.3.3 対象範囲と除外範囲 32
1.3.4 考慮した年数 33
1.4 通貨を考慮した 33
1.5 単位
1.6 制限事項
1.7 利害関係者
1.8 変化のまとめ 34
1.9 景気後退がスマート照明市場に与える影響 35
2 調査方法 36
2.1 調査データ 36
図 3 スマート照明市場:調査デザイン 36
2.1.1 二次データ 37
2.1.1.1 二次ソースからの主要データ 37
2.1.1.2 主な二次情報源 37
2.1.2 一次データ 38
2.1.2.1 一次情報源の主要データ 38
2.1.2.2 一次インタビューの主な参加者 39
2.1.2.3 一次インタビューの内訳 39
2.1.2.4 業界専門家の洞察 39
2.1.3 二次調査および一次調査 40
2.2 市場規模の推定 40
図 4 市場規模推定手法:アプローチ 1(供給側)-主要プレーヤーが生み出す収益 41
図 5 市場規模推定手法:アプローチ 2(供給側)-主要プレイヤーの収益推定 42
図 6 市場規模推定手法:アプローチ 3(需要側)-地域に基づくボトムアップ推定 43
2.2.1 ボトムアップアプローチ
2.2.1.1 ボトムアップ分析による市場規模導出のアプローチ 43
図7 市場規模推計手法:ボトムアップアプローチ 44
2.2.2 トップダウンアプローチ 44
2.2.2.1 トップダウン分析による市場規模導出のアプローチ 44
図 8 市場規模推定手法:トップダウンアプローチ 44
2.3 市場シェアの推定
2.4 データの三角測量 45
図9 データの三角測量 46
2.5 リスク評価 46
表1 リスク要因分析 47
2.6 景気後退に関連する仮定 47
2.7 調査の仮定と限界 48
2.7.1 研究の前提 48
2.7.2 調査の限界 48
3 エグゼクティブサマリー 49
図 10 予測期間中、ハードウェア分野が最大の市場シェアを占める 50
図 11 予測期間中、無線通信技術がより高い CAGR を記録する 50
図 12 予測期間中、アジア太平洋地域が市場を支配する 51
図 13 2023 年には欧州がスマート照明市場で最大のシェアを占める 52
4 プレミアムインサイト 53
4.1 スマート照明市場におけるプレーヤーにとっての魅力的な機会 53
図 14 屋内環境におけるスマート照明需要の高まりが市場成長を促進する 53
4.2 スマート照明市場、設置タイプ別 53
図15 2024年から2029年にかけて新規設置分野がより大きな市場シェアを占める 53
4.3 スマート照明市場:用途別 54
図 16 屋内セグメントが予測期間中に市場をリードする 54
4.4 スマート照明市場、地域別 54
図 17 インドが予測期間中にスマート照明市場で最も高い CAGR を記録する 54
5 市場の概要
5.1 はじめに 55
5.2 スマート照明市場のダイナミクス 55
図 18 スマート照明市場:促進要因、阻害要因、機会、課題 55
5.2.1 推進要因 56
5.2.1.1 スマートシティ構想の増加 56
5.2.1.2 公的機関による標準プロトコルとデジタルプロトコルの設定 56
5.2.1.3 IoT一体型スマート照明ソリューションに対する需要の高まり 57
5.2.1.4 屋外用途におけるLED照明と照明器具の採用拡大 57
5.2.1.5 住宅環境におけるスマート照明の需要急増 58
5.2.1.6 データ分析の導入 58
図 19 スマート照明市場の促進要因:影響分析 59
5.2.2 阻害要因 59
5.2.2.1 装置や付属品の初期コストが高い 59
5.2.2.2 インターネット接続照明システムに伴うセキュリティリスク 60
図 20 スマート照明市場の阻害要因:影響分析影響分析 60
5.2.3 機会 60
5.2.3.1 スマートオフィスとスマート小売のトレンドの台頭 60
5.2.3.2 アジア太平洋地域と中東における成長の見込み 61
5.2.3.3 人間中心の照明ソリューションへの嗜好の高まり 61
5.2.3.4 PoEベースの照明ソリューションが商業および医療用途で増加 62
5.2.3.5 個別化された照明制御ソリューションへの需要の高まり 62
図 21 スマート照明市場の機会:インパクト分析 63
5.2.4 課題 63
5.2.4.1 相互運用性と互換性の問題 63
図 22 スマート照明市場の課題:インパクト分析
5.3 顧客ビジネスに影響を与えるトレンド/破壊 64
図23 顧客ビジネスに影響を与えるトレンドと破壊 64
5.4 価格分析 65
5.4.1 主要企業の平均販売価格動向(製品別) 65
図24 主要企業の平均販売価格動向(提供製品別)(2024年) 65
表2 主要企業の平均販売価格動向(オファリング別)(2020~2024年)(米ドル) 65
5.4.2 スマートライトと照明器具の価格動向(地域別) 65
表3 スマートライトと照明器具の地域別価格動向(2020~2024年)(米ドル) 65
5.5 サプライチェーン分析 66
図25 サプライチェーン分析:スマート照明市場 66
5.6 エコシステム分析 67
表4 スマート照明市場:エコシステム分析 67
図26 スマート照明市場の主要プレイヤー 68
5.7 投資と資金調達のシナリオ 69
図27 新興企業への投資と資金調達シナリオ 69
5.8 技術分析 69
5.8.1 主要技術 69
5.8.1.1 通信プロトコル 69
5.8.1.2 センサー 70
5.8.1.3 スマート制御 71
5.8.2 補足技術
5.8.2.1 PoE(Power over Ethernet) 71
5.8.2.2 Li-Fi(light fidelity) 72
5.8.2.3 可視光通信(VLC) 72
5.8.3 隣接技術 72
5.8.3.1 音声アシスタント 72
5.9 特許分析 73
図 28 出願された特許と付与された特許(2014~2023 年) 73
表5 スマート照明市場:主要特許(2022~2024年) 74
5.10 貿易分析 75
5.10.1 輸入シナリオ(HSコード9405) 75
図 29 HS コード 9405 の主要国別輸入データ(2018~2022 年)(百万米ドル) 75
表 6 HS コード 9405 準拠製品の輸入シナリオ(国別、2018~2022 年)(百万米ドル) 75
5.10.2 輸出シナリオ(HS コード 9405) 76
図 30 HS コード 9405 の主要国別輸出データ(2018~2022 年)(百万米ドル) 76
表 7 HS コード 9405 準拠製品の輸出シナリオ(国別)、2018~2022 年(百万米ドル) 76
5.11 主要な会議とイベント(2024~2025 年) 77
表 8 主要な会議とイベント(2024~2025 年) 77
5.12 ケーススタディ分析 78
5.12.1 ドイツの自治体がスマートシティの目標達成のためにシグニファイ・ホールディングスの Brightsites ソリューションを導入 78
表 9 ドイツにおける街灯対応の無線接続 78
5.12.2 ハネウェル・インターナショナルインドに飛行場用地上照明灯の製造施設を新設 78
表10 空港の運営と安全性を高めるための最新技術の利用 78
5.12.3 ベルギーの学校におけるインターネット接続を強化するシグニファイ・ホールディングのトルリファイ 79
表11 リ・ファイの利用が学校のデジタル化を加速 79
5.13 料金と規制の状況 79
5.13.1 関税分析 80
表12 中国が輸出するHSコード9405関連製品のMFN関税(2023年) 80
5.13.2 規制機関、政府機関、その他の組織 80
表13 北米:規制機関、政府機関、その他の組織 80
表14 欧州:規制機関、政府機関、その他の組織 81
表15 アジア太平洋地域:規制機関、政府機関、その他の団体 81
表16 ROW:規制機関、政府機関、その他の組織 82
5.14 ポーターの5つの力分析 82
図 31 スマート照明市場:ポーターの 5 つの力分析 83
表 17 ポーターの 5 つの力の影響分析 83
5.14.1 競合ライバルの激しさ 84
5.14.2 新規参入の脅威 84
5.14.3 代替品の脅威 84
5.14.4 買い手の交渉力 84
5.14.5 供給者の交渉力 84
5.15 主要ステークホルダーと購買基準 85
5.15.1 購入プロセスにおける主要ステークホルダー 85
図 32 購入プロセスにおける関係者の影響(最終用途別) 85
表18 最終用途別購買プロセスにおける関係者の影響度(%) 85
5.15.2 購入基準 86
図33 主要な購買基準(最終用途別) 86
表 19 主要な購買基準(最終用途アプリケーション別) 86
6 スマート照明市場:設置タイプ別 87
6.1 はじめに 88
図 34 スマート照明市場、設置タイプ別 88
図 35:予測期間中、新規設置分野が大きな市場シェアを占める 88
表 20 スマート照明市場、設置タイプ別、2020-2023 年(百万米ドル) 88
表 21 スマート照明市場:設置タイプ別、2024~2029 年(百万米ドル) 89
6.2 新規設置 89
6.2.1 最先端のコンポーネントを搭載した最新の照明システムへのニーズが市場を牽引 89
表 22 新規設置:スマート照明市場:地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 89
表 23 新規設置:スマート照明市場:地域別、2024~2029 年(百万米ドル) 89
6.3 後付け設置 90
6.3.1 システムのアップグレード需要の高まりが市場成長を後押し 90
表 24 後付け設置:スマート照明市場:地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 90
表 25 後付け設置:スマート照明市場:地域別、2024~2029 年(百万米ドル) 90
7 スマート照明市場:サービス別 91
7.1 はじめに 92
図 36 スマート照明市場、製品別 92
図 37 予測期間中、ハードウェア分野が市場を支配する 93
表 26 スマート照明市場、提供製品別、2020-2023 年(百万米ドル) 93
表 27 スマート照明市場:提供製品別、2024~2029 年(百万米ドル) 93
7.2 ハードウェア 94
表 28 ハードウェア:スマート照明市場、地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 94
表 29 ハードウェア:スマート照明市場、地域別、2024~2029 年(百万米ドル) 94
図 38 照明と照明器具分野が予測期間中に大きな市場シェアを占める 95
表 30 スマート照明市場:ハードウェア別、2020~2023 年(百万米ドル) 95
表31 スマート照明市場:ハードウェア別、2024~2029年(百万米ドル) 95
表32 スマート照明市場:ハードウェア別、2020年~2023年(千台) 96
表 33 スマート照明市場:ハードウェア別、2024~2029 年(千台) 96
7.2.1 照明と照明器具 96
7.2.1.1 LED技術のコストとエネルギー効率の利点が需要を押し上げる 96
7.2.2 照明制御機器 97
表 34 照明制御のスマート照明市場、コンポーネント別、2020~2023 年(百万米ドル) 98
表 35 照明制御のスマート照明市場、コンポーネント別、2024-2029 年(百万米ドル) 98
7.2.2.1 LEDドライバーと安定器 99
7.2.2.1.1 LED の性能を高めるために使用される 99
7.2.2.2 センサー
7.2.2.2.1 住宅環境で広く採用されている 99
7.2.2.3 スイッチ 100
7.2.2.3.1 照明制御を容易にする 100
7.2.2.4 調光器 101
7.2.2.4.1 柔軟性の向上 101
7.2.2.5 リレーユニット 101
7.2.2.5.1 照明制御の向上 101
7.2.2.6 ゲートウェイ 102
7.2.2.6.1 コントローラ間の通信を可能にする 102
7.3 ソフトウェア 102
7.3.1 正確なデータ分析の必要性が市場を牽引 102
表 36 ソフトウェア:スマート照明市場、地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 102
表 37 ソフトウェア:スマート照明市場、地域別、2024~2029 年(百万米ドル) 103
7.4 サービス 104
表 38 サービス:スマート照明市場:地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 104
表 39 サービス:スマート照明市場:地域別、2024~2029年(百万米ドル) 104
表 40 サービス向けスマート照明市場:タイプ別、2020~2023 年(百万米ドル) 105
表 41 サービス別スマート照明市場:タイプ別、2024~2029 年(百万米ドル) 105
7.4.1 事前設置サービス 105
7.4.1.1 顧客の要望に合わせた照明ソリューションの提供を支援 105
7.4.2 設置後のサービス 105
7.4.2.1 設置後の包括的なサポートとメンテナンスの提供 105
8 スマート照明市場(最終用途アプリケーション別) 106
8.1 はじめに 107
図 39 2029 年には屋内アプリケーションが市場を支配する 107
表 42 スマート照明市場、最終用途アプリケーション別、2020~2023 年(百万米ドル) 107
表 43 スマート照明市場:最終用途アプリケーション別、2024~2029 年(百万米ドル) 107
8.2 屋内 108
図 40 予測期間中、商業用屋内アプリケーションが最大の市場シェアを占める 108
表 44 屋内スマート照明市場、用途別、2020~2023 年(百万米ドル) 108
表 45 屋内スマート照明市場:用途別、2024~2029 年(百万米ドル) 109
表 46 屋内スマート照明市場、地域別、2020-2023年(百万米ドル) 109
表 47 屋内スマート照明市場、地域別、2024~2029 年(百万米ドル) 109
8.2.1 商業用 110
8.2.1.1 エネルギー消費削減ニーズの高まりが需要を牽引 110
8.2.2 産業用 111
8.2.2.1 安全性と生産性の向上に対する需要の高まりが市場を牽引 111
8.2.3 住宅用 112
8.2.3.1 エネルギー効率の高いソリューションへの需要の高まりが市場を押し上げる 112
8.2.4 その他 113
8.3 屋外 113
図 41 高速道路と車道の照明が予測期間中に屋外スマート照明市場をリードする 113
表 48 屋外スマート照明市場、用途別、2020~2023 年(百万米ドル) 114
表 49 屋外スマート照明市場:用途別、2024-2029 年(百万米ドル) 114
表50 屋外スマート照明市場:地域別、2020-2023年(百万米ドル) 114
表 51 屋外スマート照明市場、地域別、2024-2029 年(百万米ドル) 114
8.3.1 高速道路照明 115
8.3.1.1 カスタマイズされた照明制御ソリューションへのニーズが市場を牽引 115
8.3.2 建築用照明 115
8.3.2.1 人間中心の照明が需要を牽引 115
8.3.3 公共施設の照明 116
8.3.3.1 安全性への懸念が需要を加速する 116
9 スマート照明市場(通信技術別) 117
9.1 はじめに 118
図 42 スマート照明市場:通信技術別 118
図 43 有線通信技術が予測期間中に市場を支配する 118
表 52 スマート照明市場、通信技術別、2020-2023 年(百万米ドル) 119
表53 スマート照明市場:通信技術別、2024~2029年(百万米ドル) 119
9.2 ワイヤード 119
図 44 予測期間中、ダリ分野が有線通信技術市場をリードする 120
表 54 有線通信技術のスマート照明市場、タイプ別、2020-2023 年(百万米ドル) 120
表55 有線通信技術のスマート照明市場:タイプ別、2024~2029年(百万米ドル) 120
表56 有線通信技術のスマート照明市場:地域別、2020-2023年(百万米ドル) 121
表 57 有線通信技術のスマート照明市場:地域別 2024-2029 (百万米ドル) 121
9.2.1 DALI 121
9.2.1.1 汎用性と省エネルギー性の向上 121
9.2.2 パワー・オーバー・イーサネット(POE) 122
9.2.2.1 イーサネットケーブルを介して機器に電力を供給するために使用される 122
9.2.3 電力線通信(PLC) 122
9.2.3.1 照明ソリューション間の接続性向上に役立つ 122
9.2.4 有線ハイブリッドプロトコル 123
9.2.4.1 制御システムのセキュリティと分離の確保 123
9.3 ワイヤレス 123
図 45 予測期間中、Zigbee 分野が無線通信技術市場を支配する 124
表 58 ワイヤレス通信技術のスマート照明市場、タイプ別、2020~2023 年(百万米ドル) 124
表 59 ワイヤレス通信技術のスマート照明市場:タイプ別 2024-2029 (百万米ドル) 125
表 60 ワイヤレス通信技術向けスマート照明市場:地域別 2020-2023 (百万米ドル) 125
表61 ワイヤレス通信技術のスマート照明市場:地域別、2024-2029年(百万米ドル) 125
9.3.1 ZIGBEE 126
9.3.1.1 低消費電力ワイヤレスIoTネットワークに対応 126
9.3.2 WI-FI 126
9.3.2.1 デバイス間の直接接続を容易にする 126
9.3.3 BLE 127
9.3.3.1 ケーブルをなくすことで、ユーザーのモビリティを向上 126
9.3.4 enocean 127
9.3.4.1 充電不要で長時間の通信が可能 127
9.3.5 6lowpan 128
9.3.5.1 処理能力が制限されたデバイスの通信を容易にする 128
9.3.6 ワイヤレス・ハイブリッド・プロトコル 128
9.3.6.1 プロアクティブ/リアクティブルーティングによるデータ伝送の改善 128
10 スマート照明市場(地域別) 129
10.1 はじめに
図 46 地域別の市場区分 130
図 47 2024 年から 2029 年まで、アジア太平洋地域がスマート照明市場で最高成長率を記録 130
表 62 スマート照明市場、地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 131
表 63 スマート照明市場、地域別、2024~2029 年(百万米ドル) 131
10.2 北米 131
図 48 北米:スマート照明市場のスナップショット 132
表 64 北米:スマート照明市場:国別 2020~2023 (百万米ドル) 132
表 65 北米:スマート照明市場:国別 2024-2029 (百万米ドル) 133
表 66 北米:スマート照明市場:設置タイプ別 2020-2023 (百万米ドル) 133
表 67 北米:スマート照明市場:設置タイプ別 2024-2029 (百万米ドル) 133
表 68 北米:スマート照明市場:提供製品別 2020-2023 (百万米ドル) 133
表 69 北米:スマート照明市場:提供形態別 2024-2029 (百万米ドル) 134
表 70 北米:スマート照明市場:通信技術別 2020-2023 (百万米ドル) 134
表 71 北米:スマート照明市場:通信技術別 2024-2029 (百万米ドル) 134
表 72 北米:スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 134
表 73 北米:スマート照明市場:用途別 2024-2029 (百万米ドル) 135
表 74 北米:屋内用スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 135
表 75 北米:屋内スマート照明市場:用途別 2024-2029 (百万米ドル) 135
表 76 北米:屋外スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 135
表 77 北米:屋外スマート照明市場:用途別 2024-2029 (百万米ドル) 136
10.2.1 北米:景気後退の影響 136
10.2.2 米国 136
10.2.2.1 エネルギー効率の高い照明技術に対する需要の高まりが市場を牽引 136
10.2.3 カナダ 137
10.2.3.1 消費者意識の高まりが需要を促進する 137
10.2.4 メキシコ 138
10.2.4.1 商業・産業現場での採用拡大が市場を押し上げる 138
10.3 欧州 138
図 49 欧州:スマート照明市場のスナップショット 139
表 78 欧州:スマート照明市場:国別 2020~2023 (百万米ドル) 140
表 79 欧州:スマート照明市場:国別 2024-2029 (百万米ドル) 140
表 80 欧州:スマート照明市場:設置タイプ別 2020-2023 (百万米ドル) 140
表 81 欧州:スマート照明市場:設置タイプ別 2024-2029 (百万米ドル) 140
表 82 欧州:スマート照明市場:提供製品別 2020-2023 (百万米ドル) 141
表83 欧州:スマート照明市場:提供形態別 2024-2029 (百万米ドル) 141
表 84 欧州:スマート照明市場:通信技術別 2020-2023 (百万米ドル) 141
表 85 欧州:スマート照明市場:通信技術別 2024-2029 (百万米ドル) 141
表 86 欧州:スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 142
表 87 欧州:スマート照明市場:用途別 2024-2029 (百万米ドル) 142
表 88 欧州:屋内用スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 142
表 89 欧州:屋内スマート照明市場:用途別 2024-2029 (百万米ドル) 142
表 90 欧州:屋外スマート照明市場:アプリケーション別 2020-2023 (百万米ドル) 143
表 91 欧州:屋外スマート照明市場:アプリケーション別 2024-2029 (百万米ドル) 143
10.3.1 欧州:不況の影響 143
10.3.2 ドイツ 144
10.3.2.1 環境問題への関心の高まりが市場を牽引 144
10.3.3 フランス 144
10.3.3.1 公共空間における持続可能な照明へのニーズが市場を活性化 144
10.3.4 イギリス 145
10.3.4.1 環境に優しい照明ソリューションへの需要の高まりが市場を促進 145
10.3.5 イタリア 145
10.3.5.1 建設業界の復活が需要を押し上げる 145
10.3.6 スペイン 145
10.3.6.1 排出削減目標が市場を牽引 145
10.3.7 その他の欧州 146
10.4 アジア太平洋地域 146
図 50 アジア太平洋地域:スマート照明市場のスナップショット 147
表 92 アジア太平洋地域:スマート照明市場、国別、2020~2023 年(百万米ドル) 147
表 93 アジア太平洋地域:スマート照明市場:国別、2024~2029 年(百万米ドル) 148
表 94 アジア太平洋地域:スマート照明市場:設置タイプ別 2020-2023 (百万米ドル) 148
表 95 アジア太平洋地域:スマート照明市場:設置タイプ別、2024~2029 年(百万米ドル) 148
表 96 アジア太平洋地域:スマート照明市場:提供製品別 2020-2023 (百万米ドル) 149
表 97 アジア太平洋地域:スマート照明市場:提供形態別 2024-2029 (百万米ドル) 149
表 98 アジア太平洋地域:スマート照明市場:通信技術別 2020-2023 (百万米ドル) 149
表 99 アジア太平洋地域:スマート照明市場:通信技術別 2024-2029 (百万米ドル) 149
表 100 アジア太平洋地域:スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 150
表 101 アジア太平洋地域:スマート照明市場:最終用途アプリケーション別 2024-2029 (百万米ドル) 150
表 102 アジア太平洋地域:屋内スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 150
表 103 アジア太平洋地域:屋内スマート照明市場:用途別 2024-2029 (百万米ドル) 150
表 104 アジア太平洋地域:屋外スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 151
表 105 アジア太平洋地域:屋外スマート照明市場、用途別、2024-2029 年(百万米ドル) 151
10.4.1 アジア太平洋地域不況の影響 151
10.4.2 中国 151
10.4.2.1 建設活動の増加が需要を加速 151
10.4.3 日本 152
10.4.3.1 エネルギー消費削減の必要性が市場を活性化 152
10.4.4 インド 152
10.4.4.1 政府の取り組みが市場を牽引 152
10.4.5 オーストラリア 153
10.4.5.1 エネルギー効率重視の高まりが市場を後押し 153
10.4.6 その他のアジア太平洋地域 153
10.5 ROW 154
図 51 予測期間中、中東・アフリカが ROW 市場で大きなシェアを占める 154
表 106 ROW:スマート照明市場、地域別、2020~2023 年(百万米ドル) 155
表 107 ROW:スマート照明市場:地域別、2024年~2029年(百万米ドル) 155
表 108 ROW:スマート照明市場:設置タイプ別、2020年~2023年(百万米ドル) 155
表 109 ROW:スマート照明市場:設置タイプ別、2024年~2029年(百万米ドル) 155
表110 ROW:スマート照明市場:提供製品別、2020年~2023年(百万米ドル) 155
表111 ROW:スマート照明市場:オファリング別 2024-2029年(百万米ドル) 156
表112 ROW:スマート照明市場:通信技術別、2020年~2023年(百万米ドル) 156
表 113 ROW:スマート照明市場:通信技術別、2024年~2029年(百万米ドル) 156
表 114 ROW:スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 156
表 115 ROW:スマート照明市場:最終用途アプリケーション別 2024-2029 (百万米ドル) 157
表 116 ROW:屋内用スマート照明市場:用途別 2020-2023 (百万米ドル) 157
表 117 ROW:屋内スマート照明市場:用途別、2024年~2029年(百万米ドル) 157
表 118 ROW:屋外スマート照明市場:アプリケーション別、2020年~2023年(百万米ドル) 157
表 119 ROW:屋外スマート照明市場:アプリケーション別、2024-2029年(百万米ドル) 158
10.5.1 ROW:景気後退の影響 158
10.5.2 南米 158
10.5.2.1 コスト削減システムへの注目の高まりが市場を牽引 158
10.5.3 中東・アフリカ 159
10.5.3.1 コネクテッド都市環境の需要が市場を牽引 159
10.5.3.2 GCC諸国 159
10.5.3.3 その他の中東・アフリカ地域 160
表120 中東・アフリカ:スマート照明市場、地域別、2020~2023年(百万米ドル) 160
表 121 中東・アフリカ:スマート照明市場:地域別 2024-2029 (百万米ドル) 160
11 競争環境 161
11.1 概要 161
11.2 主要プレイヤーの戦略/勝利への権利(2021~2024年) 161
表 122 スマート照明市場:主要企業が採用した主要戦略(2021~2024年) 161
11.3 収益分析(2019年~2023年) 162
図 52 スマート照明市場:主要 5 社の収益分析(2019~2023 年) 162
11.4 市場シェア分析(2023年) 163
表 123 スマート照明市場:競争の度合い 163
図53 スマート照明市場のシェア分析(2023年) 164
11.5 企業の評価と財務指標 166
11.5.1 企業の評価 166
図 54 スマート照明市場:企業評価(2024年) 166
11.5.2 財務指標 167
図55 スマート照明市場:財務指標(2023年) 167
11.6 ブランド/製品の比較 167
11.7 企業評価マトリックス:主要企業、2023年 168
図 56 スマート照明市場:企業評価マトリクス(主要企業)、2023 年 168
11.7.1 スター企業 169
11.7.2 新興リーダー 169
11.7.3 浸透型プレーヤー 169
11.7.4 参入企業 169
11.7.5 企業フットプリント:主要プレイヤー(2023年) 170
11.7.5.1 企業フットプリント 170
図 57 スマート照明市場:企業のフットプリント 170
11.7.5.2 地域別フットプリント 171
表124 スマート照明市場:地域別フットプリント 171
11.7.5.3 設置タイプのフットプリント 172
表 125 スマート照明市場:設置タイプのフットプリント 172
11.7.5.4 オファリングのフットプリント 173
表126 スマート照明市場:オファリングのフットプリント 173
11.7.5.5 最終用途アプリケーションのフットプリント 174
表 127 スマート照明市場:エンドユースアプリケーションのフットプリント 174
11.7.5.6 通信技術のフットプリント 175
表128 スマート照明市場:通信技術のフットプリント 175
11.8 企業評価マトリクス:新興企業/中小企業(2023年) 175
図 58 スマート照明市場:企業評価マトリクス(新興企業/SM)(2023 年) 176
11.8.1 進歩的企業 176
11.8.2 対応力のある企業 176
11.8.3 ダイナミックな企業 177
11.8.4 スタートアップ企業 177
11.8.5 競争ベンチマーキング(新興企業/SM)(2023年) 177
11.8.5.1 新興企業/中小企業の詳細リスト 177
表129 スマート照明市場:主要新興企業/中小企業 177
11.8.5.2 主要新興企業/SME の競争ベンチマーク 178
表130 スマート照明市場:主要新興企業/SMEの競合ベンチマーキング 178
11.9 競争シナリオと動向 178
11.9.1 製品投入 178
表131 スマート照明市場:製品の発売(2021年8月~2024年4月) 178
11.9.2 取引 182
表132 スマート照明市場:取引事例(2021年8月~2024年4月) 182
12 企業プロファイル 184
(事業概要、提供する製品/ソリューション/サービス、最近の動向、MnM視点(主な強み/勝つための権利、戦略的選択、弱み/競争上の脅威)*) 184
12.1 はじめに 184
12.2 主要プレーヤー 184
12.2.1 シニファイホールディング 184
表 133 シニファイホールディング会社概要 185
図 59 シニファイホールディング会社スナップショット 186
表 134 シグナイフ・ホールディング提供製品/ソリューション/サービス 186
表 135 シニファイホールディングス製品発表 189
表 136 シグニファイホールディングス取引 191
表 137 シグニファイ ホールディングその他 192
12.2.2 ルグラン 194
表 138 ルグラン:会社概要 194
図 60 ルグラン:企業スナップショット 194
表 139 ルグラン:提供製品/ソリューション/サービス 195
表 140 ルグラン:製品上市 196
表 141 ルグラン:取引 196
12.2.3 アキュイティーブランド198
表142 アキュイティ・ブランズ:会社概要 198
図61 アキュイティ・ブランズ・インク:企業スナップショット 199
表143 アキュイティーブランド:提供製品/ソリューション/サービス 199
表144 アキュイティーブランド:製品発売 201
表145 アキュイティ・ブランズ:取引 202
12.2.4 ams-osram ag 203
表 146 ams-osram ag: 会社概要 203
図62 ams-osram ag: 企業スナップショット 204
表 147 ams-osram ag: 提供製品/ソリューション/サービス 204
表 148 ams-osram ag: 取引 205
12.2.5 ハネウェル・インターナショナル 207
表 149 ハネウェル・インターナショナル:会社概要 207
図 63 ハネウェル・インターナショナル:企業スナップショット 208
表 150 ハネウェル・インターナショナル:提供製品/ソリューション/サービス 208
表151 ハネウェル・インターナショナル:取引 210
12.2.6 ツムトベル・グループ 212
表 152 ツムトベル・グループ:会社概要 212
図 64 ツムトベル・グループ:企業スナップショット 213
表 153 ツムトベルグループ:提供製品/ソリューション/サービス 213
表 154 ツムトベルグループ:取引 214
12.2.7 ウイプロ照明 215
表 155 ウイプロ照明:会社概要 215
表156 ウイプロ照明:提供製品/ソリューション/サービス 215
表157 ウイプロ照明:取引 216
12.2.8 ルトロン エレクトロニクス 217
表158 ルトロン エレクトロニクス:会社概要 217
表 159 ルトロン エレクトロニクス:提供製品/ソリューション/サービス 217
表160 ルトロン エレクトロニクス:製品発表 219
12.2.9 イデアル・インダストリーズ社(クリーライティング) 220
表 161 イデアル・インダストリーズ社(クリー照明):会社概要 220
表 162 イデアル・インダストリーズ社(クリー社照明): 製品/ソリューション/提供サービス 220
表 163 理想的な産業株式会社(クリー族の照明): プロダクト発売 221
12.2.10 レドバンスGmbH 222
表 164 レドバンスGmbH:会社概要 222
表165 レドバンスGmbh:提供する製品/ソリューション/サービス 222
表166 ledvance gmbh: 取引 223
12.3 その他のプレーヤー 224
12.3.1 現在の状況 224
12.3.2 サバントシステムズ 225
12.3.3 インター・イケア・システムズ 226
12.3.4 ダイアライト 227
12.3.5 シュナイダーエレクトリック 228
12.3.6 ABB 229
12.3.7 ライトウェーブ 230
12.3.8 ラブ・ライティング 231
12.3.9 シナプス・ワイヤレス 232
12.3.10 パナソニック株式会社 233
12.3.11 レビトン・マニュファクチャリング 234
12.3.12 シスカ 235
12.3.13 ビルディングロボティクス(BRI)、シーメンス社 235
12.3.14 ヘルバー 236
12.3.15 LIFX 237
12.3.16 ナノリーフ 238
12.3.17 セングルド社 239
12.3.18 TVILIGHT PROJECTS B.V. 240
*事業概要、製品/ソリューション/サービス、最近の動向、MnMビュー(主な強み/勝つための権利、戦略的選択、弱み/競争上の脅威)*に関する詳細は、未上場企業の場合、把握されていない可能性がある。

13 付録 241
13.1 業界専門家の洞察 241
13.2 ディスカッションガイド 241
13.3 Knowledgestore:Marketsandmarketsの購読ポータル 244
13.4 カスタマイズオプション 246
13.5 関連レポート 246
13.6 著者の詳細 247

 

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Summary

The smart lighting market is expected to reach USD 18.0 billion by 2029 from USD 9.5 billion in 2024, at a CAGR of 13.8% during the 2024-2029 period.
The residential segment of the smart lighting market is witnessing remarkable growth, propelled by several key factors. The increasing demand for energy-efficient solutions, the widespread integration of smart technologies into homes, and the rising popularity of connected homes and IoT devices are driving this upward trajectory. As consumers increasingly prioritize convenience, customization, and energy savings in their living spaces, the adoption of smart lighting systems is expected to soar. These systems offer a plethora of benefits, including remote control, scheduling, ambiance customization, and enhanced energy efficiency.
Leading companies such as Zumtobel Group, Signify Holding, and ACUITY BRANDS INC. are actively involved in delivering smart lighting solutions tailored for residential applications, catering to the escalating demand for intelligent lighting systems in homes. Looking ahead, the future of smart lighting in residential settings appears promising, buoyed by ongoing technological advancements, seamless integration with IoT devices, and the proliferation of sustainable lighting solutions. These factors are driving innovation and growth in the residential segment of the smart lighting market.
“Rising adoption of LED lights and luminaries in outdoor applications to increase in the demand of smart lighting marker.”
The primary reason for opting for LEDs instead of traditional lighting systems encompasses both energy conservation and cost reduction. LEDs are progressively displacing conventional light sources like fluorescent, high-intensity discharge (HID), incandescent, and high-pressure sodium lamps, particularly in outdoor lighting contexts such as highways, roadways, public areas, and sports stadiums. According to the US Department of Energy (DOE), LED lighting is projected to constitute 86% of all lighting sales by 2035, attributing this shift to the myriad benefits LEDs offer over their conventional counterparts.
While LEDs inherently offer energy efficiency, without proper controls. By integrating lighting control systems with LEDs, the lifespan of LED light sources can be prolonged, thereby diminishing maintenance expenses and further shortening the payback period. Consequently, LED lighting solutions equipped with dynamic lighting control systems hold the potential to curtail overall lighting energy consumption significantly. These advantages have spurred construction firms engaged in projects involving the construction of highways and stadiums to adopt LED lighting systems.
“Services segment of smart lighting market projected to record the highest CAGR during the forecast period.”
Advancements in lighting technology have facilitated the emergence of the Internet of Things (IoT), meeting the growing demand for new networks in the lighting industry. This trend presents an opportunity for lighting manufacturers to compete with traditional networking players while also developing their own service segments. Within the services sector, offerings include pre-installation and post-installation services. The anticipated high adoption rate of smart street lighting systems for energy conservation and ecological safety is a key driver for the growth of the smart lighting services market during the forecast period.
In contemporary lighting technology, there exists a broad spectrum of functionalities beyond basic illumination provision.
Signify Holding offers smart lighting services encompass several aspects including assessment of existing lighting setups, development of customized lighting plans, maintenance solutions, remote support, and assurance of lighting performance.
“Germany is expected to have the largest market share of smart lighting in Europe market in the forecast period.”
Germany's robust economy, high living standards, and governmental emphasis on reducing carbon emissions are pivotal factors propelling the growth of the smart lighting market. As one of the foremost countries in technology globally, Germany is poised for significant economic advancement in the foreseeable future.
Over the next 4-5 years, an increase in the number of commercial spaces is anticipated, fostering the demand for novel lighting solutions. Government directives mandating the phasing out of outdated, inefficient lighting technologies, coupled with declining LED prices, serve as primary drivers of the smart lighting market's expansion in the country. The proliferation of smart connected devices notably fuels market growth in Germany.
In February 2023, Zumtobel Group collaborated with Haufe Deckensysteme (Germany) has implemented a distinctive illuminated ceiling system. It boasts not only aesthetic appeal but also advanced functionality. Within this system, lighting, heating, cooling, and acoustics are seamlessly integrated, offering a cutting-edge, energy-efficient, and adaptable solution. Beyond public areas and offices, Zumtobel Group has outfitted the new high-bay warehouse, laboratory, technology center, and shipping area with contemporary luminaire.
In April 2021, ams-OSRAM AG (Austria), introduced the advanced OTI DALI DT6/DT8 indoor LED driver family, renowned for its enhanced power and efficiency. This latest product iteration conforms to the current DALI-2 standard, ensuring consistent certification. Additionally, Osram unveiled the second generation of its PrevaLED COIN COB range, featuring the new PrevaLED COIN 50 and 111 COB G2 models, effectively complementing the existing product lineup.
In October 2020, In collaboration with BOSCH Smart Home (Germany), LEDVANCE GmbH introduced two meticulously coordinated product bundles aimed at enhancing security within the smart home environment. LEDVANCE's SMART+ products seamlessly integrate into the BOSCH Smart Home System, ensuring straightforward setup and operation of the starter sets for end customers. The inclusion of essential accessories such as a separate bridge is not required, streamlining the user experience.
In July 2020, ams, a leading global provider of high-performance sensor solutions, has successfully concluded the acquisition of OSRAM Licht AG (OSRAM) (Germany). The takeover offer was fully settled in July 2020, with the offer price being paid to the holders of the tendered shares. Following the completion of the acquisition, ams now holds 69% of all shares in OSRAM (excluding treasury shares), which were acquired through the takeover offer and additional purchases amounting to a transaction value of approximately EUR 2.7 billion. As the majority shareholder of OSRAM, ams anticipates securing representation on the Supervisory Board of OSRAM based on its shareholding soon. Further steps toward integrating the two companies will be announced by ams in the near future.

The break-up of the profile of primary participants in the Smart lighting market-
• By Company Type: Tier 1 – 30%, Tier 2 – 50%, Tier 3 – 20%
• By Designation Type: C Level – 25%, Director Level – 35%, Others – 40%
• By Region Type: North America – 35%, Europe –30 %, Asia Pacific – 25%, RoW – 10%,
The major players in the smart lighting market are Signify Holding (Netherlands), Legrand (France), ACUITY BRANDS, INC. (US), ams-OSRAM AG (Austria), Honeywell International Inc. (US), Zumtobel Group (Austria), Wipro Lighting (India), Lutron Electronics Co., Inc (US), IDEAL INDUSTRIES, INC. (US) (Cree Lighting), LEDVANCE GmbH (Germany), Current (US), Savant Systems, Inc (US), Inter IKEA Systems B.V. (Netherlands), Dialight (UK), Schneider Electric (France), ABB (Switzerland), Lightwave (UK), RAB Lighting Inc. (US), Synapse Wireless Inc. (US), Panasonic Corporation (Japan), Leviton Manufacturing Co., Inc. (US), Syska (India), BUILDING ROBOTICS INC. (BRI), A SIEMENS COMPANY (US), Helvar (Finland), LIFX (US), Nanoleaf (Canada), Sengled GmbH (Germany), and TVILIGHT Projects B.V. (Netherlands).


Research Coverage
The report segments the smart lighting market and forecasts its size based and region. The report also provides a comprehensive review of drivers, restraints, opportunities, and challenges influencing market growth. The report also covers qualitative aspects in addition to the quantitative aspects of the market.
Reasons to buy the report:
The report will help the market leaders/new entrants in this market with information on the closest approximate revenues for the overall smart lighting market and related segments. This report will help stakeholders understand the competitive landscape and gain more insights to strengthen their position in the market and plan suitable go-to-market strategies. The report also helps stakeholders understand the pulse of the market and provides them with information on key market drivers, restraints, opportunities, and challenges.
The report provides insights on the following pointers:
• Analysis of key drivers (incorporation of data analytics and API event generation), restraints (elevated initial expenses of smart lighting equipment and accessories), opportunities (emerging smart office and smart retail trends), and challenges (interoperability challenge between multiple network components)
• Product Development/Innovation: Detailed insights on upcoming technologies, research & development activities, and new product launches in the smart lighting market
• Market Development: Comprehensive information about lucrative markets – the report analyses the smart lighting market across varied regions.
• Market Diversification: Exhaustive information about new products, untapped geographies, recent developments, and investments in the smart lighting market
• Competitive Assessment: In-depth assessment of market shares, growth strategies, and product offerings of leading players like Signify Holding (Netherlands), ACUITY BRANDS, INC. (US), Zumtobel Group (Austria), ams-OSRAM AG (Austria), and Panasonic Corporation (Japan)



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Table of Contents

1 INTRODUCTION 30
1.1 STUDY OBJECTIVES 30
1.2 MARKET DEFINITION 31
1.3 STUDY SCOPE 31
1.3.1 MARKETS COVERED 31
FIGURE 1 SMART LIGHTING MARKET SEGMENTATION 31
1.3.2 REGIONAL SCOPE 32
FIGURE 2 SMART LIGHTING MARKET: REGIONAL SCOPE 32
1.3.3 INCLUSIONS & EXCLUSIONS 32
1.3.4 YEARS CONSIDERED 33
1.4 CURRENCY CONSIDERED 33
1.5 UNIT CONSIDERED 33
1.6 LIMITATIONS 33
1.7 STAKEHOLDERS 34
1.8 SUMMARY OF CHANGES 34
1.9 RECESSION IMPACT ON SMART LIGHTING MARKET 35
2 RESEARCH METHODOLOGY 36
2.1 RESEARCH DATA 36
FIGURE 3 SMART LIGHTING MARKET: RESEARCH DESIGN 36
2.1.1 SECONDARY DATA 37
2.1.1.1 Key data from secondary sources 37
2.1.1.2 Key secondary sources 37
2.1.2 PRIMARY DATA 38
2.1.2.1 Key data from primary sources 38
2.1.2.2 Key participants in primary interviews 39
2.1.2.3 Breakdown of primary interviews 39
2.1.2.4 Insights of industry experts 39
2.1.3 SECONDARY AND PRIMARY RESEARCH 40
2.2 MARKET SIZE ESTIMATION 40
FIGURE 4 MARKET SIZE ESTIMATION METHODOLOGY: APPROACH 1 (SUPPLY SIDE) – REVENUE GENERATED BY KEY PLAYERS 41
FIGURE 5 MARKET SIZE ESTIMATION METHODOLOGY: APPROACH 2 (SUPPLY SIDE) – REVENUE ESTIMATION OF KEY PLAYER 42
FIGURE 6 MARKET SIZE ESTIMATION METHODOLOGY: APPROACH 3 (DEMAND SIDE) —BOTTOM-UP ESTIMATION BASED ON REGION 43
2.2.1 BOTTOM-UP APPROACH 43
2.2.1.1 Approach to derive market size using bottom-up analysis 43
FIGURE 7 MARKET SIZE ESTIMATION METHODOLOGY: BOTTOM-UP APPROACH 44
2.2.2 TOP-DOWN APPROACH 44
2.2.2.1 Approach to derive market size using top-down analysis 44
FIGURE 8 MARKET SIZE ESTIMATION METHODOLOGY: TOP-DOWN APPROACH 44
2.3 MARKET SHARE ESTIMATION 45
2.4 DATA TRIANGULATION 45
FIGURE 9 DATA TRIANGULATION 46
2.5 RISK ASSESSMENT 46
TABLE 1 RISK FACTOR ANALYSIS 47
2.6 RECESSION-RELATED ASSUMPTIONS 47
2.7 RESEARCH ASSUMPTIONS AND LIMITATIONS 48
2.7.1 RESEARCH ASSUMPTIONS 48
2.7.2 RESEARCH LIMITATIONS 48
3 EXECUTIVE SUMMARY 49
FIGURE 10 HARDWARE SEGMENT TO HOLD LARGEST MARKET SHARE DURING FORECAST PERIOD 50
FIGURE 11 WIRELESS COMMUNICATION TECHNOLOGY TO RECORD HIGHER CAGR DURING FORECAST PERIOD 50
FIGURE 12 ASIA PACIFIC TO DOMINATE MARKET DURING FORECAST PERIOD 51
FIGURE 13 EUROPE HELD LARGEST SHARE OF SMART LIGHTING MARKET IN 2023 52
4 PREMIUM INSIGHTS 53
4.1 ATTRACTIVE OPPORTUNITIES FOR PLAYERS IN SMART LIGHTING MARKET 53
FIGURE 14 RISING DEMAND FOR SMART LIGHTING IN INDOOR SETTINGS TO FUEL MARKET GROWTH 53
4.2 SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE 53
FIGURE 15 NEW INSTALLATIONS SEGMENT TO HOLD LARGER MARKET SHARE BETWEEN 2024 AND 2029 53
4.3 SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION 54
FIGURE 16 INDOOR SEGMENT TO LEAD MARKET DURING FORECAST PERIOD 54
4.4 SMART LIGHTING MARKET, BY REGION 54
FIGURE 17 INDIA TO REGISTER HIGHEST CAGR IN SMART LIGHTING MARKET DURING FORECAST PERIOD 54
5 MARKET OVERVIEW 55
5.1 INTRODUCTION 55
5.2 SMART LIGHTING MARKET DYNAMICS 55
FIGURE 18 SMART LIGHTING MARKET: DRIVERS, RESTRAINTS, OPPORTUNITIES, AND CHALLENGES 55
5.2.1 DRIVERS 56
5.2.1.1 Increasing smart city initiatives 56
5.2.1.2 Setting up of standard and digital protocols by authorized bodies 56
5.2.1.3 Rising demand for IoT-integrated smart lighting solutions 57
5.2.1.4 Growing adoption of LED lights and luminaires in outdoor applications 57
5.2.1.5 Surging demand for smart lighting in residential settings 58
5.2.1.6 Incorporation of data analytics 58
FIGURE 19 SMART LIGHTING MARKET DRIVERS: IMPACT ANALYSIS 59
5.2.2 RESTRAINTS 59
5.2.2.1 High initial cost of equipment and accessories 59
5.2.2.2 Security risks associated with internet-connected lighting systems 60
FIGURE 20 SMART LIGHTING MARKET RESTRAINTS: IMPACT ANALYSIS 60
5.2.3 OPPORTUNITIES 60
5.2.3.1 Emerging smart office and smart retail trends 60
5.2.3.2 Growth prospects in Asia Pacific and Middle East 61
5.2.3.3 Increasing preference for human-centric lighting solutions 61
5.2.3.4 Rising use of PoE-based lighting solutions in commercial and healthcare applications 62
5.2.3.5 Growing demand for personalized lighting control solutions 62
FIGURE 21 SMART LIGHTING MARKET OPPORTUNITIES: IMPACT ANALYSIS 63
5.2.4 CHALLENGES 63
5.2.4.1 Interoperability and compatibility issues 63
FIGURE 22 SMART LIGHTING MARKET CHALLENGES: IMPACT ANALYSIS 64
5.3 TRENDS/DISRUPTIONS IMPACTING CUSTOMER BUSINESS 64
FIGURE 23 TRENDS AND DISRUPTIONS IMPACTING CUSTOMER BUSINESS 64
5.4 PRICING ANALYSIS 65
5.4.1 AVERAGE SELLING PRICE TREND OF KEY PLAYERS, BY OFFERING 65
FIGURE 24 AVERAGE SELLING PRICE TREND OF KEY PLAYERS, BY OFFERING, 2024 65
TABLE 2 AVERAGE SELLING PRICE TREND OF KEY PLAYERS, BY OFFERING, 2020–2024 (USD) 65
5.4.2 INDICATIVE PRICING TREND OF SMART LIGHTS AND LUMINAIRES, BY REGION 65
TABLE 3 INDICATIVE PRICING TREND OF SMART LIGHTS AND LUMINAIRES, BY REGION, 2020–2024 (USD) 65
5.5 SUPPLY CHAIN ANALYSIS 66
FIGURE 25 SUPPLY CHAIN ANALYSIS: SMART LIGHTING MARKET 66
5.6 ECOSYSTEM ANALYSIS 67
TABLE 4 SMART LIGHTING MARKET: ECOSYSTEM ANALYSIS 67
FIGURE 26 KEY PLAYERS IN SMART LIGHTING MARKET 68
5.7 INVESTMENT AND FUNDING SCENARIO 69
FIGURE 27 INVESTMENT AND FUNDING SCENARIO FOR STARTUPS 69
5.8 TECHNOLOGY ANALYSIS 69
5.8.1 KEY TECHNOLOGIES 69
5.8.1.1 Communication protocols 69
5.8.1.2 Sensors 70
5.8.1.3 Smart controls 71
5.8.2 COMPLEMENTARY TECHNOLOGIES 71
5.8.2.1 Power over Ethernet (PoE) 71
5.8.2.2 Li-Fi (light fidelity) 72
5.8.2.3 Visible light communication (VLC) 72
5.8.3 ADJACENT TECHNOLOGIES 72
5.8.3.1 Voice assistants 72
5.9 PATENT ANALYSIS 73
FIGURE 28 PATENTS APPLIED AND GRANTED, 2014–2023 73
TABLE 5 SMART LIGHTING MARKET: MAJOR PATENTS, 2022–2024 74
5.10 TRADE ANALYSIS 75
5.10.1 IMPORT SCENARIO (HS CODE 9405) 75
FIGURE 29 IMPORT DATA FOR HS CODE 9405, BY KEY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 75
TABLE 6 IMPORT SCENARIO FOR HS CODE 9405-COMPLIANT PRODUCTS, BY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 75
5.10.2 EXPORT SCENARIO (HS CODE 9405) 76
FIGURE 30 EXPORT DATA FOR HS CODE 9405, BY KEY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 76
TABLE 7 EXPORT SCENARIO FOR HS CODE 9405-COMPLIANT PRODUCTS, BY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 76
5.11 KEY CONFERENCES AND EVENTS, 2024–2025 77
TABLE 8 KEY CONFERENCES AND EVENTS, 2024–2025 77
5.12 CASE STUDY ANALYSIS 78
5.12.1 GERMAN MUNICIPALITY IMPLEMENTS SIGNIFY HOLDING’S BRIGHTSITES SOLUTION TO ADVANCE SMART CITY GOALS 78
TABLE 9 STREETLIGHT-ENABLED WIRELESS CONNECTIVITY IN GERMANY 78
5.12.2 HONEYWELL INTERNATIONAL INC. ESTABLISHES NEW AIRFIELD GROUND LIGHT MANUFACTURING FACILITY IN INDIA 78
TABLE 10 USE OF LATEST TECHNOLOGY TO ENHANCE AIRPORT OPERATIONS AND SAFETY 78
5.12.3 TRULIFI BY SIGNIFY HOLDING ENHANCES INTERNET CONNECTIVITY IN BELGIAN SCHOOLS 79
TABLE 11 USE OF LI-FI ACCELERATES DIGITALIZATION IN SCHOOLS 79
5.13 TARIFF AND REGULATORY LANDSCAPE 79
5.13.1 TARIFF ANALYSIS 80
TABLE 12 MFN TARIFF FOR HS CODE 9405-RELATED PRODUCTS EXPORTED BY CHINA (2023) 80
5.13.2 REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 80
TABLE 13 NORTH AMERICA: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 80
TABLE 14 EUROPE: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 81
TABLE 15 ASIA PACIFIC: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 81
TABLE 16 ROW: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 82
5.14 PORTER’S FIVE FORCES ANALYSIS 82
FIGURE 31 SMART LIGHTING MARKET: PORTER’S FIVE FORCES ANALYSIS 83
TABLE 17 IMPACT ANALYSIS OF PORTER’S FIVE FORCES 83
5.14.1 INTENSITY OF COMPETITIVE RIVALRY 84
5.14.2 THREAT OF NEW ENTRANTS 84
5.14.3 THREAT OF SUBSTITUTES 84
5.14.4 BARGAINING POWER OF BUYERS 84
5.14.5 BARGAINING POWER OF SUPPLIERS 84
5.15 KEY STAKEHOLDERS AND BUYING CRITERIA 85
5.15.1 KEY STAKEHOLDERS IN BUYING PROCESS 85
FIGURE 32 INFLUENCE OF STAKEHOLDERS ON BUYING PROCESS, BY END-USE APPLICATION 85
TABLE 18 INFLUENCE OF STAKEHOLDERS ON BUYING PROCESS FOR END-USE APPLICATIONS (%) 85
5.15.2 BUYING CRITERIA 86
FIGURE 33 KEY BUYING CRITERIA, BY END-USE APPLICATION 86
TABLE 19 KEY BUYING CRITERIA, BY END-USE APPLICATION 86
6 SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE 87
6.1 INTRODUCTION 88
FIGURE 34 SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE 88
FIGURE 35 NEW INSTALLTIONS SEGMENT TO HOLD LARGER MARKET SHARE DURING FORECAST PERIOD 88
TABLE 20 SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 88
TABLE 21 SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 89
6.2 NEW INSTALLATIONS 89
6.2.1 NEED FOR MODERN LIGHTING SYSTEMS WITH STATE-OF-THE-ART COMPONENTS TO DRIVE MARKET 89
TABLE 22 NEW INSTALLATIONS: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 89
TABLE 23 NEW INSTALLATIONS: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 89
6.3 RETROFIT INSTALLATIONS 90
6.3.1 RISING DEMAND FOR SYSTEM UPGRADES TO BOOST MARKET GROWTH 90
TABLE 24 RETROFIT INSTALLATIONS: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 90
TABLE 25 RETROFIT INSTALLATIONS: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 90
7 SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING 91
7.1 INTRODUCTION 92
FIGURE 36 SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING 92
FIGURE 37 HARDWARE SEGMENT TO DOMINATE MARKET DURING FORECAST PERIOD 93
TABLE 26 SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2020–2023 (USD MILLION) 93
TABLE 27 SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2024–2029 (USD MILLION) 93
7.2 HARDWARE 94
TABLE 28 HARDWARE: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 94
TABLE 29 HARDWARE: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 94
FIGURE 38 LIGHTS AND LUMINAIRES SEGMENT TO ACCOUNT FOR LARGER MARKET SHARE DURING FORECAST PERIOD 95
TABLE 30 SMART LIGHTING MARKET, BY HARDWARE, 2020–2023 (USD MILLION) 95
TABLE 31 SMART LIGHTING MARKET, BY HARDWARE, 2024–2029 (USD MILLION) 95
TABLE 32 SMART LIGHTING MARKET, BY HARDWARE, 2020–2023 (THOUSAND UNITS) 96
TABLE 33 SMART LIGHTING MARKET, BY HARDWARE, 2024–2029 (THOUSAND UNITS) 96
7.2.1 LIGHTS AND LUMINAIRES 96
7.2.1.1 Cost and energy-efficiency benefits of LED technology to boost demand 96
7.2.2 LIGHTING CONTROLS 97
TABLE 34 SMART LIGHTING MARKET FOR LIGHTING CONTROLS, BY COMPONENT, 2020–2023 (USD MILLION) 98
TABLE 35 SMART LIGHTING MARKET FOR LIGHTING CONTROLS, BY COMPONENT, 2024–2029 (USD MILLION) 98
7.2.2.1 LED drivers and ballasts 99
7.2.2.1.1 Used to enhance LED performance 99
7.2.2.2 Sensors 99
7.2.2.2.1 Wide adoption in residential environments 99
7.2.2.3 Switches 100
7.2.2.3.1 Facilitate easy lighting control 100
7.2.2.4 Dimmers 101
7.2.2.4.1 Offer enhanced flexibility 101
7.2.2.5 Relay units 101
7.2.2.5.1 Provide improved lighting control 101
7.2.2.6 Gateways 102
7.2.2.6.1 Enable communication between controllers 102
7.3 SOFTWARE 102
7.3.1 NEED FOR ACCURATE DATA ANALYTICS TO DRIVE MARKET 102
TABLE 36 SOFTWARE: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 102
TABLE 37 SOFTWARE: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 103
7.4 SERVICES 104
TABLE 38 SERVICES: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 104
TABLE 39 SERVICES: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 104
TABLE 40 SMART LIGHTING MARKET FOR SERVICES, BY TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 105
TABLE 41 SMART LIGHTING MARKET FOR SERVICES, BY TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 105
7.4.1 PRE-INSTALLATION SERVICES 105
7.4.1.1 Help tailor lighting solutions to suit customer requirements 105
7.4.2 POST-INSTALLATION SERVICES 105
7.4.2.1 Provide comprehensive post-installation support and maintenance 105
8 SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION 106
8.1 INTRODUCTION 107
FIGURE 39 INDOOR APPLICATION TO DOMINATE MARKET IN 2029 107
TABLE 42 SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 107
TABLE 43 SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 107
8.2 INDOOR 108
FIGURE 40 COMMERCIAL INDOOR APPLICATIONS TO HOLD LARGEST MARKET SHARE DURING FORECAST PERIOD 108
TABLE 44 INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 108
TABLE 45 INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 109
TABLE 46 INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 109
TABLE 47 INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 109
8.2.1 COMMERCIAL 110
8.2.1.1 Rising need to reduce energy consumption to drive demand 110
8.2.2 INDUSTRIAL 111
8.2.2.1 Increasing demand for enhanced safety and productivity to drive market 111
8.2.3 RESIDENTIAL 112
8.2.3.1 Growing demand for energy-efficient solutions to boost market 112
8.2.4 OTHERS 113
8.3 OUTDOOR 113
FIGURE 41 HIGHWAYS AND ROADWAYS LIGHTING TO LEAD OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET DURING FORECAST PERIOD 113
TABLE 48 OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 114
TABLE 49 OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 114
TABLE 50 OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 114
TABLE 51 OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 114
8.3.1 HIGHWAYS AND ROADWAYS LIGHTING 115
8.3.1.1 Need for customized lighting control solutions to drive market 115
8.3.2 ARCHITECTURAL LIGHTING 115
8.3.2.1 Requirement for human-centric lighting to drive demand 115
8.3.3 LIGHTING FOR PUBLIC PLACES 116
8.3.3.1 Safety concerns to accelerate demand 116
9 SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY 117
9.1 INTRODUCTION 118
FIGURE 42 SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY 118
FIGURE 43 WIRED COMMUNICATION TECHNOLOGY TO DOMINATE MARKET DURING FORECAST PERIOD 118
TABLE 52 SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2020–2023 (USD MILLION) 119
TABLE 53 SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2024–2029 (USD MILLION) 119
9.2 WIRED 119
FIGURE 44 DALI SEGMENT TO LEAD WIRED COMMUNICATION TECHNOLOGY MARKET DURING FORECAST PERIOD 120
TABLE 54 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRED COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 120
TABLE 55 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRED COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 120
TABLE 56 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRED COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 121
TABLE 57 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRED COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 121
9.2.1 DALI 121
9.2.1.1 Offers versatility and greater energy savings 121
9.2.2 POWER OVER ETHERNET (POE) 122
9.2.2.1 Used to power devices through Ethernet cables 122
9.2.3 POWER LINE COMMUNICATIONS (PLC) 122
9.2.3.1 Helps improve connectivity between lighting solutions 122
9.2.4 WIRED HYBRID PROTOCOLS 123
9.2.4.1 Ensure security and isolation of control systems 123
9.3 WIRELESS 123
FIGURE 45 ZIGBEE SEGMENT TO DOMINATE WIRELESS COMMUNICATION TECHNOLOGY MARKET DURING FORECAST PERIOD 124
TABLE 58 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRELESS COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 124
TABLE 59 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRELESS COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 125
TABLE 60 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRELESS COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 125
TABLE 61 SMART LIGHTING MARKET FOR WIRELESS COMMUNICATION TECHNOLOGY, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 125
9.3.1 ZIGBEE 126
9.3.1.1 Serves low-power wireless IoT networks 126
9.3.2 WI-FI 126
9.3.2.1 Facilitates direct device-to-device connections 126
9.3.3 BLE 127
9.3.3.1 Enhances user mobility by eliminating cables 127
9.3.4 ENOCEAN 127
9.3.4.1 Enables prolonged communication without need for recharging 127
9.3.5 6LOWPAN 128
9.3.5.1 Facilitates communication for devices with limited processing capabilities 128
9.3.6 WIRELESS HYBRID PROTOCOLS 128
9.3.6.1 Improve data transmission through proactive and reactive routing 128
10 SMART LIGHTING MARKET, BY REGION 129
10.1 INTRODUCTION 130
FIGURE 46 MARKET SEGMENTATION, BY REGION 130
FIGURE 47 ASIA PACIFIC TO RECORD HIGHEST CAGR IN SMART LIGHTING MARKET FROM 2024 TO 2029 130
TABLE 62 SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 131
TABLE 63 SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 131
10.2 NORTH AMERICA 131
FIGURE 48 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET SNAPSHOT 132
TABLE 64 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY COUNTRY, 2020–2023 (USD MILLION) 132
TABLE 65 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY COUNTRY, 2024–2029 (USD MILLION) 133
TABLE 66 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 133
TABLE 67 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 133
TABLE 68 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2020–2023 (USD MILLION) 133
TABLE 69 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2024–2029 (USD MILLION) 134
TABLE 70 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2020–2023 (USD MILLION) 134
TABLE 71 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2024–2029 (USD MILLION) 134
TABLE 72 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 134
TABLE 73 NORTH AMERICA: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 135
TABLE 74 NORTH AMERICA: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 135
TABLE 75 NORTH AMERICA: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 135
TABLE 76 NORTH AMERICA: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 135
TABLE 77 NORTH AMERICA: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 136
10.2.1 NORTH AMERICA: RECESSION IMPACT 136
10.2.2 US 136
10.2.2.1 Rising demand for energy-efficient lighting technologies to drive market 136
10.2.3 CANADA 137
10.2.3.1 Rising consumer awareness to propel demand 137
10.2.4 MEXICO 138
10.2.4.1 Growing adoption in commercial and industrial settings to boost market 138
10.3 EUROPE 138
FIGURE 49 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET SNAPSHOT 139
TABLE 78 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY COUNTRY, 2020–2023 (USD MILLION) 140
TABLE 79 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY COUNTRY, 2024–2029 (USD MILLION) 140
TABLE 80 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 140
TABLE 81 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 140
TABLE 82 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2020–2023 (USD MILLION) 141
TABLE 83 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2024–2029 (USD MILLION) 141
TABLE 84 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2020–2023 (USD MILLION) 141
TABLE 85 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2024–2029 (USD MILLION) 141
TABLE 86 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 142
TABLE 87 EUROPE: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 142
TABLE 88 EUROPE: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 142
TABLE 89 EUROPE: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 142
TABLE 90 EUROPE: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 143
TABLE 91 EUROPE: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 143
10.3.1 EUROPE: RECESSION IMPACT 143
10.3.2 GERMANY 144
10.3.2.1 Rising environmental concerns to drive market 144
10.3.3 FRANCE 144
10.3.3.1 Need for sustainable lighting in public spaces to fuel market 144
10.3.4 UK 145
10.3.4.1 Growing demand for eco-friendly lighting solutions to propel market 145
10.3.5 ITALY 145
10.3.5.1 Resurgence of construction industry to boost demand 145
10.3.6 SPAIN 145
10.3.6.1 Emission reduction goals to drive market 145
10.3.7 REST OF EUROPE 146
10.4 ASIA PACIFIC 146
FIGURE 50 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET SNAPSHOT 147
TABLE 92 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY COUNTRY, 2020–2023 (USD MILLION) 147
TABLE 93 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY COUNTRY, 2024–2029 (USD MILLION) 148
TABLE 94 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 148
TABLE 95 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 148
TABLE 96 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2020–2023 (USD MILLION) 149
TABLE 97 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2024–2029 (USD MILLION) 149
TABLE 98 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2020–2023 (USD MILLION) 149
TABLE 99 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2024–2029 (USD MILLION) 149
TABLE 100 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 150
TABLE 101 ASIA PACIFIC: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 150
TABLE 102 ASIA PACIFIC: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 150
TABLE 103 ASIA PACIFIC: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 150
TABLE 104 ASIA PACIFIC: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 151
TABLE 105 ASIA PACIFIC: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 151
10.4.1 ASIA PACIFIC: RECESSION IMPACT 151
10.4.2 CHINA 151
10.4.2.1 Increasing construction activities to accelerate demand 151
10.4.3 JAPAN 152
10.4.3.1 Need to reduce energy consumption to fuel market 152
10.4.4 INDIA 152
10.4.4.1 Government initiatives to drive market 152
10.4.5 AUSTRALIA 153
10.4.5.1 Growing focus on energy-efficiency to boost market 153
10.4.6 REST OF ASIA PACIFIC 153
10.5 ROW 154
FIGURE 51 MIDDLE EAST & AFRICA TO HOLD LARGER SHARE OF ROW MARKET DURING FORECAST PERIOD 154
TABLE 106 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 155
TABLE 107 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 155
TABLE 108 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2020–2023 (USD MILLION) 155
TABLE 109 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY INSTALLATION TYPE, 2024–2029 (USD MILLION) 155
TABLE 110 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2020–2023 (USD MILLION) 155
TABLE 111 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY OFFERING, 2024–2029 (USD MILLION) 156
TABLE 112 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2020–2023 (USD MILLION) 156
TABLE 113 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY COMMUNICATION TECHNOLOGY, 2024–2029 (USD MILLION) 156
TABLE 114 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 156
TABLE 115 ROW: SMART LIGHTING MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 157
TABLE 116 ROW: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 157
TABLE 117 ROW: INDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 157
TABLE 118 ROW: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2020–2023 (USD MILLION) 157
TABLE 119 ROW: OUTDOOR SMART LIGHTING MARKET, BY APPLICATION, 2024–2029 (USD MILLION) 158
10.5.1 ROW: RECESSION IMPACT 158
10.5.2 SOUTH AMERICA 158
10.5.2.1 Increasing focus on cost-saving systems to drive market 158
10.5.3 MIDDLE EAST & AFRICA 159
10.5.3.1 Demand for connected urban environments to drive market 159
10.5.3.2 GCC Countries 159
10.5.3.3 Rest of Middle East & Africa 160
TABLE 120 MIDDLE EAST & AFRICA: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2020–2023 (USD MILLION) 160
TABLE 121 MIDDLE EAST & AFRICA: SMART LIGHTING MARKET, BY REGION, 2024–2029 (USD MILLION) 160
11 COMPETITIVE LANDSCAPE 161
11.1 OVERVIEW 161
11.2 KEY PLAYER STRATEGIES/RIGHT TO WIN, 2021–2024 161
TABLE 122 SMART LIGHTING MARKET: KEY STRATEGIES ADOPTED BY LEADING PLAYERS, 2021–2024 161
11.3 REVENUE ANALYSIS, 2019–2023 162
FIGURE 52 SMART LIGHTING MARKET: REVENUE ANALYSIS OF FIVE KEY COMPANIES, 2019–2023 162
11.4 MARKET SHARE ANALYSIS, 2023 163
TABLE 123 SMART LIGHTING MARKET: DEGREE OF COMPETITION 163
FIGURE 53 SMART LIGHTING MARKET SHARE ANALYSIS, 2023 164
11.5 COMPANY VALUATION AND FINANCIAL METRICS 166
11.5.1 COMPANY VALUATION 166
FIGURE 54 SMART LIGHTING MARKET: COMPANY VALUATION, 2024 166
11.5.2 FINANCIAL METRICS 167
FIGURE 55 SMART LIGHTING MARKET: FINANCIAL METRICS, 2023 167
11.6 BRAND/PRODUCT COMPARISON 167
11.7 COMPANY EVALUATION MATRIX: KEY PLAYERS, 2023 168
FIGURE 56 SMART LIGHTING MARKET: COMPANY EVALUATION MATRIX (KEY PLAYERS), 2023 168
11.7.1 STARS 169
11.7.2 EMERGING LEADERS 169
11.7.3 PERVASIVE PLAYERS 169
11.7.4 PARTICIPANTS 169
11.7.5 COMPANY FOOTPRINT: KEY PLAYERS, 2023 170
11.7.5.1 Company footprint 170
FIGURE 57 SMART LIGHTING MARKET: COMPANY FOOTPRINT 170
11.7.5.2 Region footprint 171
TABLE 124 SMART LIGHTING MARKET: REGION FOOTPRINT 171
11.7.5.3 Installation type footprint 172
TABLE 125 SMART LIGHTING MARKET: INSTALLATION TYPE FOOTPRINT 172
11.7.5.4 Offering footprint 173
TABLE 126 SMART LIGHTING MARKET: OFFERING FOOTPRINT 173
11.7.5.5 End-use application footprint 174
TABLE 127 SMART LIGHTING MARKET: END-USE APPLICATION FOOTPRINT 174
11.7.5.6 Communication technology footprint 175
TABLE 128 SMART LIGHTING MARKET: COMMUNICATION TECHNOLOGY FOOTPRINT 175
11.8 COMPANY EVALUATION MATRIX: STARTUPS/SMES, 2023 175
FIGURE 58 SMART LIGHTING MARKET: COMPANY EVALUATION MATRIX (STARTUPS/SMES), 2023 176
11.8.1 PROGRESSIVE COMPANIES 176
11.8.2 RESPONSIVE COMPANIES 176
11.8.3 DYNAMIC COMPANIES 177
11.8.4 STARTING BLOCKS 177
11.8.5 COMPETITIVE BENCHMARKING, STARTUPS/SMES, 2023 177
11.8.5.1 Detailed list of startups/SMEs 177
TABLE 129 SMART LIGHTING MARKET: KEY STARTUPS/SMES 177
11.8.5.2 Competitive benchmarking of key startups/SMEs 178
TABLE 130 SMART LIGHTING MARKET: COMPETITIVE BENCHMARKING OF KEY STARTUPS/SMES 178
11.9 COMPETITIVE SCENARIO AND TRENDS 178
11.9.1 PRODUCT LAUNCHES 178
TABLE 131 SMART LIGHTING MARKET: PRODUCT LAUNCHES, AUGUST 2021–APRIL 2024 178
11.9.2 DEALS 182
TABLE 132 SMART LIGHTING MARKET: DEALS, AUGUST 2021–APRIL 2024 182
12 COMPANY PROFILES 184
(Business Overview, Products/Solutions/Services Offered, Recent Developments, MnM view (Key strengths/Right to win, Strategic choices made, Weakness/competitive threats)*
12.1 INTRODUCTION 184
12.2 KEY PLAYERS 184
12.2.1 SIGNIFY HOLDING 184
TABLE 133 SIGNIFY HOLDING: COMPANY OVERVIEW 185
FIGURE 59 SIGNIFY HOLDING: COMPANY SNAPSHOT 186
TABLE 134 SIGNIFY HOLDING: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 186
TABLE 135 SIGNIFY HOLDING: PRODUCT LAUNCHES 189
TABLE 136 SIGNIFY HOLDING: DEALS 191
TABLE 137 SIGNIFY HOLDING: OTHERS 192
12.2.2 LEGRAND 194
TABLE 138 LEGRAND: COMPANY OVERVIEW 194
FIGURE 60 LEGRAND: COMPANY SNAPSHOT 194
TABLE 139 LEGRAND: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 195
TABLE 140 LEGRAND: PRODUCT LAUNCHES 196
TABLE 141 LEGRAND: DEALS 196
12.2.3 ACUITY BRANDS, INC. 198
TABLE 142 ACUITY BRANDS, INC.: COMPANY OVERVIEW 198
FIGURE 61 ACUITY BRANDS, INC.: COMPANY SNAPSHOT 199
TABLE 143 ACUITY BRANDS, INC.: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 199
TABLE 144 ACUITY BRANDS, INC.: PRODUCT LAUNCHES 201
TABLE 145 ACUITY BRANDS, INC.: DEALS 202
12.2.4 AMS-OSRAM AG 203
TABLE 146 AMS-OSRAM AG: COMPANY OVERVIEW 203
FIGURE 62 AMS-OSRAM AG: COMPANY SNAPSHOT 204
TABLE 147 AMS-OSRAM AG: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 204
TABLE 148 AMS-OSRAM AG: DEALS 205
12.2.5 HONEYWELL INTERNATIONAL INC. 207
TABLE 149 HONEYWELL INTERNATIONAL INC.: COMPANY OVERVIEW 207
FIGURE 63 HONEYWELL INTERNATIONAL INC.: COMPANY SNAPSHOT 208
TABLE 150 HONEYWELL INTERNATIONAL INC.: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 208
TABLE 151 HONEYWELL INTERNATIONAL INC.: DEALS 210
12.2.6 ZUMTOBEL GROUP 212
TABLE 152 ZUMTOBEL GROUP: COMPANY OVERVIEW 212
FIGURE 64 ZUMTOBEL GROUP: COMPANY SNAPSHOT 213
TABLE 153 ZUMTOBEL GROUP: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 213
TABLE 154 ZUMTOBEL GROUP: DEALS 214
12.2.7 WIPRO LIGHTING 215
TABLE 155 WIPRO LIGHTING: COMPANY OVERVIEW 215
TABLE 156 WIPRO LIGHTING: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 215
TABLE 157 WIPRO LIGHTING: DEALS 216
12.2.8 LUTRON ELECTRONICS CO., INC 217
TABLE 158 LUTRON ELECTRONICS CO., INC: COMPANY OVERVIEW 217
TABLE 159 LUTRON ELECTRONICS CO., INC: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 217
TABLE 160 LUTRON ELECTRONICS CO., INC: PRODUCT LAUNCHES 219
12.2.9 IDEAL INDUSTRIES, INC. (CREE LIGHTING) 220
TABLE 161 IDEAL INDUSTRIES, INC. (CREE LIGHTING): COMPANY OVERVIEW 220
TABLE 162 IDEAL INDUSTRIES, INC. (CREE LIGHTING): PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 220
TABLE 163 IDEAL INDUSTRIES, INC. (CREE LIGHTING): PRODUCT LAUNCHES 221
12.2.10 LEDVANCE GMBH 222
TABLE 164 LEDVANCE GMBH: COMPANY OVERVIEW 222
TABLE 165 LEDVANCE GMBH: PRODUCTS/SOLUTIONS/SERVICES OFFERED 222
TABLE 166 LEDVANCE GMBH: DEALS 223
12.3 OTHER PLAYERS 224
12.3.1 CURRENT 224
12.3.2 SAVANT SYSTEMS, INC. 225
12.3.3 INTER IKEA SYSTEMS B.V. 226
12.3.4 DIALIGHT 227
12.3.5 SCHNEIDER ELECTRIC 228
12.3.6 ABB 229
12.3.7 LIGHTWAVE 230
12.3.8 RAB LIGHTING INC. 231
12.3.9 SYNAPSE WIRELESS INC. 232
12.3.10 PANASONIC CORPORATION 233
12.3.11 LEVITON MANUFACTURING CO., INC. 234
12.3.12 SYSKA 235
12.3.13 BUILDING ROBOTICS INC. (BRI), A SIEMENS COMPANY 235
12.3.14 HELVAR 236
12.3.15 LIFX 237
12.3.16 NANOLEAF 238
12.3.17 SENGLED GMBH 239
12.3.18 TVILIGHT PROJECTS B.V. 240
*Details on Business Overview, Products/Solutions/Services Offered, Recent Developments, MnM view (Key strengths/Right to win, Strategic choices made, Weakness/competitive threats)* might not be captured in case of unlisted companies.

13 APPENDIX 241
13.1 INSIGHTS OF INDUSTRY EXPERTS 241
13.2 DISCUSSION GUIDE 241
13.3 KNOWLEDGESTORE: MARKETSANDMARKETS’ SUBSCRIPTION PORTAL 244
13.4 CUSTOMIZATION OPTIONS 246
13.5 RELATED REPORTS 246
13.6 AUTHOR DETAILS 247

 

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